Era el hermano menor de Guillermina de Bayreuth, Federico II el Grande y Luisa Ulrica de Prusia.
Augusto fue general en las Guerras de Silesia.
Como su hermano mayor no tuvo hijos, su hijo mayor heredó el trono como el rey Federico Guillermo II de Prusia.
Augusto Guillermo se casó en 1742 con la duquesa Luisa Amalia de Brunswick-Wolfenbüttel, hija del duque Fernando Alberto II de Brunswick-Luneburgo.
Tuvieron los siguientes hijos: