Con su amigo Juan Antonio Cavestany y Mario Méndez Bejarano fundó el Liceo de Sevilla.

En 1897, Antonio Cánovas del Castillo le dio otro destino más rentable en Hacienda.

En Madrid frecuentó tertulias (entre ellas, la de Juan Valera), salones y el Ateneo, espacio en el que consiguió grandes triunfos con la lectura de los poemas "Fray Juan", "A Dios" y "Laredo".

Escribió en El Imparcial, La Iberia diario progresista, El Heraldo de Madrid, La Época, diario moderado, La Correspondencia de España diario noticiero… Concurrió con asiduidad a la célebre Cacharrería del Ateneo, donde hizo gran amistad con José Zorrilla, Juan Valera, José Echegaray, Ramón de Campoamor, Federico Balart, Antonio Fernández Grilo y Ventura Ruiz Aguilera.

Entre sus detractores figuró en primer término “Clarín”, aunque no menos acerbos fueron Emilio Bobadilla y Antonio de Valbuena.

[1]​ En 1888 dio a conocer en el Ateneo de Madrid su poema "Alegría", del que Melchor de Palau emitió el juicio siguiente: Su poesía está muy influenciada por contemporáneos suyos como Gaspar Núñez de Arce y José Zorrilla, especialmente este último, ya que, como él, Velarde escribió leyendas en verso.

En la biblioteca de las universidades de Córdoba, Jaén, Málaga, Baleares, Burgos, Palencia, Sevilla, Segovia, Ciudad Real, Cuenca, Guadalajara, Toledo, Cáceres, Pontevedra y Madrid, se pueden estudiar sus poemas y leyendas.