[4]​ Para las elecciones legislativas de 1988 fue elegido diputado nacional por el partido Democracia Popular.

Desde ese año hasta 1991 se desempeñó como presidente del partido.

En la sesión se discutía la posibilidad de otorgar una amnistía a Abdalá Bucaram, líder de los roldosistas y quien se encontraba autoexiliado en Panamá.

Ante la oposición de la bancada del partido Democracia Popular, los roldosistas, encabezados por Jacobo Bucaram, golpearon salvajemente a Álvarez y a Mahuad.

[8]​ En 1998 fue nombrado Ministro de Educación por el presidente Jamil Mahuad.