Más adelante fue embajador en la corte de Guillermo II, regresando a Constantinopla para negociar la reconstrucción del barrio veneciano en la ciudad.

Dandolo había acompañado a la desastrosa expedición contra Constantinopla dirigido por el dux Vitale Michiel durante 1171-1172.

La reanudación de las negociaciones comenzaron doce años después llegando finalmente a un tratado en 1186, pero los episodios anteriores parecen haber creado en Enrico Dandolo un odio profundo y permanente por los bizantinos.

Durante los siguientes años Dandolo fue dos veces embajador ante el rey Guillermo II de Sicilia y luego, en 1183, regresó a Constantinopla para negociar la restauración del barrio veneciano en la ciudad.

Dandolo degradaba el dinaro y sus fracciones, mientras que el grosso fue mantenido en un 98,5% de plata pura para garantizar su utilidad para el comercio exterior.

Dandolo propuso como arreglo que los cruzados se desviaran hacia Zara, en la costa dálmata, para arrebatar esta ciudad al reino de Hungría.

Después de estos acontecimientos, Dandolo tuvo todavía suficiente energía para tomar parte en una expedición contra los búlgaros.

Aunque incluso este relato pudo haberse exagerado por la glosa del tiempo, está claro en cualquier caso que la vista de Dandolo fue gravemente dañada.