Las sociedades de inversión son aquellas instituciones de inversión colectiva (abreviadamente IIC) que adoptan la forma de sociedad anónima y cuyo objeto social es la captación de fondos, bienes o derechos del público para gestionarlos e invertirlos en bienes, derechos, valores u otros instrumentos, financieros o no, siempre que el rendimiento del inversor se establezca en función de los resultados colectivos.
Las sociedades de inversión, o fondos, son la forma más accesible para que los pequeños y medianos inversionistas puedan beneficiarse del ahorro en instrumentos bursátiles.
Ello, sin considerar que, en muchos casos, son elevados los montos mínimos exigidos para la compra de un instrumento bursátil en particular.
Las sociedades de inversión no deben confundirse con plataformas de inversión como eToro, Robinhood, Fidelity y E-Trade, que son servicios o herramientas digitales que permiten a los inversores acceder y gestionar diversos instrumentos financieros como acciones, bonos, fondos de inversión, fondos cotizados (ETF), opciones, futuros, criptomonedas y bienes inmuebles.
[5] Estos fondos suelen estar compuestos por inversores muy adinerados.
Normalmente, los fondos regulados solo pueden invertir en valores cotizados y no más del 5% del fondo puede invertirse en un solo valor.
Por ejemplo, el Foreign and Colonial Government Trust, constituido en Londres en 1868, ofrecía a los pequeños inversores las ventajas de la diversificación, antes solo al alcance de los ricos.
El Scottish American Investment Trust, fundado en 1873, fue uno de los primeros fondos en invertir en valores estadounidenses y ayudar a financiar la economía de Estados Unidos tras la Guerra Civil.
Esto estableció un vínculo entre los modelos de fondos británicos y los mercados estadounidenses.
Estas sociedades operarán con valores y documentos emitidos por empresas que requieren recursos a largo plazo y cuyas actividades están relacionadas preferentemente con los objetivos de planeación nacional del desarrollo.