La moneda virtual , o dinero virtual , es una moneda digital que en gran medida no está regulada, emitida y generalmente controlada por sus desarrolladores, y utilizada y aceptada electrónicamente entre los miembros de una comunidad virtual específica . [1] En 2014, la Autoridad Bancaria Europea definió la moneda virtual como "una representación digital de valor que no es emitida por un banco central o una autoridad pública, ni necesariamente vinculada a una moneda fiduciaria , pero que es aceptada por personas físicas o jurídicas como medio de pago y puede transferirse, almacenarse o comercializarse electrónicamente". [2] Una moneda digital emitida por un banco central se conoce como moneda digital del banco central .
En 2012, el Banco Central Europeo (BCE) definió la moneda virtual como "un tipo de dinero digital no regulado , que es emitido y habitualmente controlado por sus desarrolladores, y utilizado y aceptado entre los miembros de una comunidad virtual específica ". [1] : 13
En 2013, la Red de Ejecución de Delitos Financieros (FinCEN), una oficina del Tesoro de los Estados Unidos , en contraste con sus regulaciones que definen la moneda como "la moneda y el papel moneda de los Estados Unidos o de cualquier otro país que [i] esté designado como de curso legal y que [ii] circule y [iii] sea habitualmente utilizado y aceptado como medio de intercambio en el país de emisión", también llamada "moneda real" por la FinCEN, definió la moneda virtual como "un medio de intercambio que opera como una moneda en algunos entornos, pero que no tiene todos los atributos de la moneda real". En particular, la moneda virtual no tiene estatus de curso legal en ninguna jurisdicción. [3]
En 2014, la Autoridad Bancaria Europea definió la moneda virtual como «una representación digital de valor que no es emitida por un banco central o una autoridad pública, ni necesariamente vinculada a una moneda fiduciaria , pero que es aceptada por personas físicas o jurídicas como medio de pago y puede transferirse, almacenarse o comercializarse electrónicamente». [2]
En 2018 entró en vigor la Directiva (UE) 2018/843 del Parlamento Europeo y del Consejo, que define el término «monedas virtuales» como «una representación digital de valor que no es emitida ni garantizada por un banco central o una autoridad pública, que no está necesariamente vinculada a una moneda legalmente establecida y que no posee un carácter legal de moneda o dinero, pero que es aceptada por personas físicas o jurídicas como medio de intercambio y que puede transferirse, almacenarse y comercializarse electrónicamente». [4]
En una audiencia del Congreso de 2013 sobre las monedas virtuales, Ben Bernanke dijo que "han sido vistas como una forma de ' dinero electrónico ' o área de tecnología de sistemas de pago que ha estado evolucionando durante los últimos 20 años", haciendo referencia a una audiencia del Congreso de 1995 sobre el Futuro del Dinero ante el Comité de Banca y Servicios Financieros. [5] La moneda de Internet Flooz fue creada en 1999. [6] El término "moneda virtual" parece haber sido acuñado alrededor de 2009, en paralelo con el desarrollo de las monedas digitales y los juegos sociales . [7]
Aunque la clasificación correcta es "moneda digital", el gobierno de Estados Unidos prefiere y ha adoptado uniformemente el término "moneda virtual". La FinCEN fue la primera, seguida por el FBI en 2012, [8] la Oficina General de Contabilidad en 2013, [9] así como las agencias gubernamentales que testificaron en la audiencia del Senado de Estados Unidos de noviembre de 2013 sobre bitcoin , incluido el Departamento de Seguridad Nacional , la Comisión de Bolsa y Valores de Estados Unidos y la Oficina del Fiscal General . [10]
Los atributos de una moneda real, tal como se define en 2011 en el Código de Regulaciones Federales , como el papel moneda real y las monedas reales, son simplemente que actúan como moneda de curso legal y circulan "habitualmente". [11]
En marzo de 2014, el IRS decidió tratar al bitcoin y otras monedas virtuales como propiedad para efectos fiscales, no como moneda. [12] [13] Adam Levitin, profesor de derecho en la Universidad de Georgetown , sugirió que esto hacía que los bitcoins no fueran fungibles , es decir, un bitcoin no es idéntico a otro bitcoin, a diferencia de un galón de petróleo crudo que es idéntico a otro galón de petróleo crudo y hace que el bitcoin no funcione como moneda. [14] Otros han afirmado que una medida como la contabilidad sobre la base del costo promedio restauraría la fungibilidad de la moneda. [14]
Las monedas virtuales se han denominado "cerradas" o "monedas ficticias" cuando no tienen una conexión oficial con la economía real, por ejemplo, las monedas de los juegos de rol multijugador masivos en línea como World of Warcraft . Si bien puede haber un mercado gris para intercambiar dichas monedas u otros activos virtuales por activos del mundo real, esto suele estar prohibido por los términos de servicio de los juegos .
Este tipo de moneda, cuyas unidades también pueden circular como cupones (impresos), sellos o puntos de recompensa, se conoce desde hace mucho tiempo en forma de programas de incentivos para clientes o programas de fidelización . Un cupón pierde su valor nominal cuando se canjea por un activo o servicio elegible (de ahí: flujo en una dirección), puede ser válido solo por un tiempo limitado y estar sujeto a otras restricciones establecidas por el emisor. La empresa que emite el cupón funciona como una autoridad central. [15] [ dudoso – discutir ] Los cupones se mantuvieron sin cambios durante 100 años hasta que la nueva tecnología que permite las tarjetas de crédito se volvió más común en la década de 1980, y se inventaron las recompensas de las tarjetas de crédito . La última encarnación impulsa el aumento del comercio por Internet, los servicios en línea, el desarrollo de comunidades y juegos en línea. Aquí, la moneda virtual o de juego se puede comprar, pero no cambiar de nuevo a dinero real. La moneda virtual es similar a un cupón. Algunos ejemplos son los programas de viajero frecuente de varias aerolíneas, Microsoft Points , Nintendo Points , Facebook Credits y Amazon Coin .
Una moneda virtual que se puede comprar y vender se denomina moneda convertible . Una moneda virtual puede estar descentralizada, por ejemplo, el bitcoin , una criptomoneda . La transacción o incluso la tenencia de moneda virtual convertible puede ser ilegal en determinadas jurisdicciones y para determinados ciudadanos nacionales en determinados momentos, y el transaccionista/receptor/facilitador puede ser responsable de un proceso penal por parte del Estado. [16]
FinCEN definió las monedas virtuales centralizadas en 2013 como monedas virtuales que tienen un "repositorio centralizado", similar a un banco central, y un "administrador central".
El Departamento del Tesoro de Estados Unidos definió una moneda descentralizada como una "moneda (1) que no tiene un repositorio central ni un administrador único, y (2) que las personas pueden obtener mediante su propio esfuerzo computacional o de fabricación". [3] En lugar de depender de la confianza en una autoridad central, depende en cambio de un sistema distribuido de confianza. [17]
La moneda digital es una forma particular de moneda que se transfiere y almacena electrónicamente, es decir, es distinta de la moneda física, como las monedas o los billetes. Según el Banco Central Europeo, las monedas virtuales son "generalmente digitales", aunque su precursor perdurable, el cupón, por ejemplo, es físico. [1]
Una criptomoneda es una moneda digital que utiliza criptografía para proteger las transacciones y controlar la creación de nuevas unidades monetarias. [18] Dado que no todas las monedas virtuales utilizan criptografía, no todas las monedas virtuales son criptomonedas.
Las criptomonedas no siempre son de curso legal, pero algunos países han tomado medidas para regular los servicios relacionados con las criptomonedas como lo harían con las instituciones financieras. Ecuador es el primer país que intenta implementar una moneda digital sin criptografía a cargo del gobierno; durante la fase introductoria, que va desde la víspera de Navidad de 2014 hasta mediados de febrero de 2015, las personas pueden abrir cuentas y cambiar contraseñas. A fines de febrero de 2015, las transacciones con dinero electrónico serán posibles. [19] [20]
Estonia ha estado explorando varias posibilidades para la tecnología blockchain, como Estcoin y el uso de tokens criptográficos dentro de su programa de residencia electrónica, que ofrece tanto a los estonios como a los extranjeros una forma digital de identificación. [21]
Las monedas virtuales plantean desafíos para los bancos centrales, los reguladores financieros, los departamentos o ministerios de finanzas, así como para las autoridades fiscales y las autoridades estadísticas. Gareth Murphy, del Banco Central de Irlanda, describió los desafíos regulatorios que plantean las monedas virtuales en relación con: [ cita requerida ]
La Comisión de Comercio de Futuros de Productos Básicos de Estados Unidos (CFTC) ha determinado que las monedas virtuales se definen correctamente como materias primas en 2015. [23] La CFTC advirtió a los inversores contra los esquemas de bombeo y descarga que utilizan monedas virtuales. [24]
La Notificación 2014-21 del Servicio de Impuestos Internos (IRS) de los Estados Unidos [25] define cualquier moneda virtual, criptomoneda y moneda digital como propiedad; las ganancias y pérdidas son gravables dentro de las pólizas de propiedad estándar.
El 20 de marzo de 2013, la Red de Represión de Delitos Financieros publicó una guía para aclarar cómo se aplica la Ley de Secreto Bancario de los Estados Unidos a las personas que crean, intercambian y transmiten monedas virtuales. [3]
En mayo de 2014, la Comisión de Bolsa y Valores de Estados Unidos (SEC) "advirtió sobre los peligros del bitcoin y otras monedas virtuales". [ cita requerida ]
En julio de 2014, el Departamento de Servicios Financieros del Estado de Nueva York propuso la regulación más completa de las monedas virtuales hasta la fecha, comúnmente conocida como BitLicense . A diferencia de los reguladores federales de los EE. UU., ha recopilado información de los partidarios de Bitcoin y la industria financiera a través de audiencias públicas y un período de comentarios hasta el 21 de octubre de 2014, para personalizar las reglas. La propuesta, según un comunicado de prensa del DFS de Nueva York, "buscó lograr un equilibrio apropiado que ayude a proteger a los consumidores y erradicar la actividad ilegal". [26] Ha sido criticada por empresas más pequeñas por favorecer a las instituciones establecidas, y las bolsas de Bitcoin chinas se han quejado de que las reglas son "demasiado amplias en su aplicación fuera de los Estados Unidos". [27]
En febrero de 2015, el BCE concluyó que "los sistemas de moneda virtual, como el bitcoin, no son formas completas de dinero tal como se definen habitualmente en la literatura económica, ni tampoco son dinero o moneda virtual desde una perspectiva legal. Sin embargo, la moneda virtual puede sustituir a los billetes y monedas, al dinero escritural y al dinero electrónico en determinadas situaciones de pago". [28] En un informe de mayo de 2019, el BCE expresó su preocupación por el hecho de que "los criptoactivos brindan la oportunidad de participar anónimamente en actividades ilegales de todo tipo". [29]
En la Unión Europea, se introdujo una definición legal de criptomoneda para que se considere en términos generales como "una representación digital de valor que puede transferirse, almacenarse o comercializarse digitalmente y es aceptada... como medio de intercambio" en la Quinta Directiva contra el Blanqueo de Capitales. Esto también significa que dentro de la Unión Europea, las criptomonedas y los intercambios de criptomonedas se consideran "entidades obligadas" sujetas a las Directivas contra el Blanqueo de Capitales de la Unión Europea y enfrentan las mismas regulaciones CFT/AML. A partir del 20 de julio de 2021, la Comisión Europea propuso reemplazar la Directiva 2015/849/UE anterior con disposiciones de la Sexta Directiva contra el Blanqueo de Capitales. [30]
Las monedas virtuales se definen como "una representación digital de valor que no es emitida ni garantizada por un banco central o una autoridad pública, no está necesariamente vinculada a una moneda legalmente establecida y no posee un carácter jurídico de moneda o dinero, pero es aceptada por personas físicas o jurídicas como medio de intercambio y que puede transferirse, almacenarse y comercializarse electrónicamente".
El hecho de que los legisladores de la Unión Europea consideren al bitcoin como el ejemplo arquetípico de las monedas virtuales y que, por tanto, cumpla todos los elementos de la definición legal puede servir como punto de referencia para la interpretación. Básicamente, la definición consta de seis elementos: [31] [32]
Los autores de la definición legal en el derecho de la UE tenían en mente principalmente la tecnología blockchain y el bitcoin como forma arquetípica. [33] En este contexto, es sorprendente que la definición no contenga ningún elemento específico para el uso de una tecnología en particular. Por el contrario, la definición legal es sorprendentemente neutral en cuanto a la tecnología.
También hay un pequeño número de monedas digitales, la más destacada de las cuales es Ripple, que buscan el consenso a través de medios no criptográficos.
