Luchó en la Primera Guerra Mundial y fue condecorado con la Cruz de Hierro en 1916.

Graduado en 1928 en la Universidad de Kiel en planeamiento económico trabajó en la Organización de Empleados Alemanes y en 1933 se afilió al Partido Nacionalsocialista.

En 1937 fue nombrado jefe de la «Compañía para la Fabricación del Automóvil del Pueblo Alemán» (Gesellschaft zur Vorbereitung des Deutschen Volkswagens) junto a Jacob Werlin y Ferdinand Porsche y en 1938 fue nombrado director de la Volkswagen.

Hitler puso la piedra fundamental de la fábrica Volkswagen, cambiándole el nombre por KdFwagen (en honor a la sigla del sindicato del Frente del Trabajo llamado Kraft durch Freude, o 'Fuerza por la alegría'), al coche se le llamó KdF wagen y Wolfsburg se convirtió en KdF Stadt (Ciudad KdF).

La Kraft durch Freude tenía un programa de esparcimiento cultural (Amt für Reisen, Wandern und Urlaub) que dirigía Lafferentz dependiendo del Frente Alemán del Trabajo (Deutsche Arbeitfront) creado por Robert Ley.