Yinchuan está situada a orillas del río Amarillo, en el extremo oeste de la Gran Muralla.

Originalmente fue un condado en el siglo I a. C., convirtiéndose en la capital de la dinastía Xi Xia en el año 907 d. C. En 1227 pasó a estar bajo el control de la dinastía Yuan y después bajo el dominio de los Ming y los Qing.

En gran medida sin industria, es el principal mercado agrícola y centro de distribución del área.

La ciudad-prefectura de Yinchuan está conformada por 6 localidades que se administran en 3 distritos urbanos, 1 ciudad suburbana y 2 condados.

Debido a que está ubicado en la orilla del río Amarillo y el suelo es mayoritariamente blanco, se llama "Yinchuan", que significa "río plateado".