[1][2] La trama de la película sigue a Buratino (títere en italiano), un niño hecho de madera, que se encuentra con los niños del teatro del titiritero Karabas Barabas y se propone liberarlos.
Personajes como Arlequín y Pierrot, que actúan en el teatro infantil, forman parte de la comedia del arte.
El director Nechayev mostró desde temprano un gran interés en trabajar con Yuli Kim (que entonces escribía bajo el apellido Mijaílov) como compositor.
Las canciones que Okudzhava escribió eran serias y filosóficas, por lo que el director decidió incorporar las letras de Yuri Entin y omitió algunas de Okudzhava.
Los adultos del reparto eran actores muy famosos del resto de la Unión Soviética, entre los que se incluían actores tan conocidos como Nikolái Grinko que interpretó al Papa Carlo, Vladímir Etush que dio vida a Karabas Barabas, Rina Zelyonaya como Tortilla la Tortuga, Rolán Bikov como Basilio el Gato y Vladímir Básov como Duremar.