Es popular en Colombia, Costa Rica, Ecuador, El Salvador, Guatemala, Honduras y Nicaragua, aunque en muchos lugares la palabra "guaro" es utilizada para referirse a casi cualquier tipo de destilado.
En ocasiones se hace referencia al guaro como un vodka suave debido a su menor graduación alcohólica.
En Costa Rica el guaro es uno de los licores más tradicionales, desde que el gobierno nacionalizó su producción en un esfuerzo por combatir destilados clandestinos.
Por esa razón se creó la Fábrica Nacional de Licores, que actualmente produce la única marca legal del país, Cacique.
No obstante, aún existen licores clandestinos, aunque son vistos más como una tradición que como un negocio, dada la dificultad para competir con la marca nacional.