Charles Schwab Corporation [2] es una empresa multinacional estadounidense de servicios financieros . Ofrece servicios bancarios , banca comercial , inversión y servicios relacionados, incluidos servicios de consultoría y asesoramiento en gestión patrimonial , tanto a clientes minoristas como institucionales. Tiene más de 380 sucursales , principalmente en centros financieros de Estados Unidos y el Reino Unido. Está en la lista de los bancos más grandes de Estados Unidos por activos. [2] Al 31 de diciembre de 2023, [actualizar]tenía 8,5 billones de dólares en activos de clientes, 34,8 millones de cuentas de corretaje activas, 5,2 millones de participantes en planes de jubilación corporativos y 1,8 millones de cuentas bancarias. [2] También ofrece un fondo asesorado por donantes para clientes que buscan donar valores. [5] [6] Fue fundada en San Francisco, California , y tiene su sede en Westlake, Texas .
Fundada como Charles Schwab & Co. en 1971 por su homónimo Charles R. Schwab , la compañía aprovechó la desregulación financiera de la década de 1970 para ser pionera en las ventas con descuento de valores de renta variable. Después de la apertura de una sucursal insignia en Sacramento, California , el banco se expandió a Seattle antes de que la expansión económica de la década de 1980 financiara las inversiones del banco en tecnología, automatización y mantenimiento de registros digitales. El primero en ofrecer entrada de órdenes y cotización las 24 horas del día, fue comprado por Bank of America en 1983 por $ 55 millones. Tres años más tarde, la rentabilidad de los fondos mutuos sin cargo del banco impulsó al fundador a recomprar su empresa por $ 280 millones. [7]
En 1963, Charles R. Schwab y otros dos socios lanzaron Investment Indicator , un boletín de inversiones. [8] En su apogeo, el boletín tenía 3.000 suscriptores, cada uno de los cuales pagaba 84 dólares al año para suscribirse. En abril de 1971, la empresa se constituyó en California como First Commander Corporation, una subsidiaria de propiedad absoluta de Commander Industries, Inc., para servicios de corretaje tradicionales y para publicar el boletín de inversiones de Schwab. En noviembre de ese año, Schwab y otros cuatro compraron todas las acciones de Commander Industries, Inc., y en 1972, Schwab compró todas las acciones de lo que alguna vez fue Commander Industries. En 1973, el nombre de la empresa cambió a Charles Schwab & Co., Inc. [9]
En 1975, la Comisión de Bolsa y Valores de Estados Unidos permitió la negociación de tasas de comisión y Schwab creó una correduría de bolsa . En septiembre de 1975, Schwab abrió su primera sucursal en Sacramento, California, y comenzó a ofrecer servicios de corretaje de descuento. En 1977, Schwab comenzó a ofrecer seminarios a los clientes y, en 1978, Schwab tenía un total de 45.000 cuentas de clientes, duplicándose a 84.000 en 1979. En 1979, Schwab arriesgó 500.000 dólares en un sistema de liquidación de back-office llamado BETA (abreviatura de Brokerage Execution and Transaction Analysis), lo que le permitió a Schwab convertirse en el primer corredor de descuento en incorporar la automatización interna. En 1980, Schwab estableció el primer servicio de cotización de 24 horas de la industria y el total de cuentas de clientes aumentó a 147.000. En 1981, Schwab se convirtió en miembro de la Bolsa de Valores de Nueva York y el total de cuentas de clientes aumentó a 222.000. En 1982, Schwab se convirtió en la primera empresa en ofrecer un servicio de entrada de órdenes y cotización las 24 horas del día, los 7 días de la semana; abrió su primera oficina internacional en Hong Kong y el número de cuentas de clientes ascendió a 374.000.
En 1983, Stephen McLin compró la compañía para Bank of America por 55 millones de dólares. En 1984, la compañía lanzó 140 fondos mutuos sin comisión . En 1987, la gerencia, incluido Charles R. Schwab, compró la compañía de nuevo a Bank of America por 280 millones de dólares. [10] En 1991, la compañía adquirió Mayer & Schweitzer, una firma de creación de mercado, lo que le permitió a Schwab ejecutar las órdenes de sus clientes sin enviarlas a una bolsa. [11] En 1997, fue multada con 200.000 dólares por no organizar las mejores operaciones para sus clientes. [12] La unidad pasó a llamarse Schwab Capital Markets en 2000. [13] En 1993, la compañía abrió una oficina en Londres . [14]
En 1995, la empresa adquirió The Hampton Company, fundada por Walter W. Bettinger, quien se convirtió en director ejecutivo de Schwab en 2008. [15] En 1996, se puso en marcha el comercio web, lo que permitió a los clientes negociar acciones cotizadas y OTC, o consultar saldos y el estado de los pedidos en el sitio web schwab.com. [14] En 1998, insatisfecha con los resultados internos, la empresa contrató a la firma interactiva Razorfish para rediseñar el sitio web. Años más tarde, el sitio web se inscribiría en la Trienal Nacional de Diseño inaugural del Museo Cooper-Hewitt. [16] En 2000, Schwab compró US Trust por 2.730 millones de dólares. [17] En 2001, menos de un año después de la adquisición de US Trust, la subsidiaria de US Trust fue multada con 10 millones de dólares en un caso de ley de secreto bancario. Se le ordenó pagar 5 millones de dólares al Departamento Bancario del Estado de Nueva York y 5 millones de dólares a la Junta de la Reserva Federal. [18] El 20 de noviembre de 2006, Schwab anunció un acuerdo para vender US Trust a Bank of America por 3.300 millones de dólares en efectivo. [19] El acuerdo se cerró en el segundo trimestre de 2007.
En enero de 2004, Schwab adquirió SoundView Technology Group por 345 millones de dólares para añadir capacidades de investigación de acciones . [20] [21] David S. Pottruck, que había pasado la mayor parte de sus 20 años en la correduría como mano derecha de Charles R. Schwab, compartió el título de CEO con el fundador de la empresa de 1998 a 2003. En mayo de 2003, el Sr. Schwab dimitió y le dio a Pottruck el control exclusivo como CEO. El 24 de julio de 2004, la junta directiva de la empresa despidió a Pottruck, reemplazándolo por su fundador y homónimo. La noticia de la destitución de Pottruck llegó cuando la empresa había anunciado que el beneficio total había caído un 10%, a 113 millones de dólares, para el segundo trimestre, impulsado en gran medida por una disminución del 26% en los ingresos por operaciones bursátiles de clientes.
Tras recuperar el control, Schwab admitió que la empresa había "perdido el contacto con nuestra herencia" y rápidamente reorientó el negocio hacia la prestación de asesoramiento financiero a inversores individuales. También dio marcha atrás a los aumentos de honorarios de Pottruck. La empresa se recuperó y las ganancias comenzaron a mejorar en 2005, al igual que las acciones. El precio de las acciones subió hasta un 151% desde la destitución de Pottruck, diez veces desde el regreso de Charles Schwab. [22] Los activos netos transferidos de la empresa, o activos que provienen de otras empresas, se cuadriplicaron entre 2004 y 2008. El fondo YieldPlus de Schwab generó controversia durante la crisis financiera de 2007 debido a su rendimiento del -31,7%. [23] Los inversores en el fondo YieldPlus de Schwab, incluido el propio Charles Schwab, perdieron 1.100 millones de dólares. [24] Schwab cerró los fondos YieldPlus en 2011. [25] En abril de 2007, la compañía adquirió The 401(k) Company. [26]
El 22 de julio de 2008, Walter W. Bettinger, el anterior director de operaciones , fue nombrado director ejecutivo, sucediendo al homónimo de la empresa. Charles R. Schwab siguió siendo presidente ejecutivo de la empresa y dijo que "seguiría desempeñándose como un presidente muy activo". [22]
En 2011, la empresa adquirió OptionsXpress. [27] La empresa también adquirió Compliance11, Inc., un proveedor de software de cumplimiento. [28] En 2012, adquirió ThomasPartners, una empresa de gestión de activos . [29]
El 1 de julio de 2020, la compañía adquirió Wasmer, Schroeder & Company, un gestor de inversiones independiente de renta fija en cuentas gestionadas por separado con 10.700 millones de dólares en activos bajo gestión. [30]
El 26 de mayo de 2020, la empresa adquirió las cuentas de gestión de inversiones de USAA por 1.800 millones de dólares en efectivo. [31] [32]
En junio de 2020, la empresa comenzó a permitir a los inversores comprar acciones fraccionarias. [33]
El 6 de octubre de 2020, la empresa adquirió TD Ameritrade . [34] [35] [36]
A partir del 1 de enero de 2021, la empresa trasladó su sede de San Francisco, California, a Westlake, Texas . [37]
En 2004, Charles Schwab eligió a Havas Worldwide (entonces llamada Euro RSCG) como su agencia de publicidad de servicio completo . La compañía lanzó una serie de anuncios de televisión con el eslogan Talk to Chuck de Euro RSCG y dirigidos/animados por Flat Black Films de Bob Sabiston en 2005. La campaña "Talk to Chuck" apareció en medios impresos, en línea, vallas publicitarias y sucursales. [38] Una publicación de blog en The Wall Street Journal describió los anuncios como efectivos porque incluían una sola frase memorable. [39] En febrero de 2013, Schwab contrató a Crispin Porter + Bogusky (CP+B) como su agencia creativa principal y Havas Worldwide se quedó para crear anuncios para ActiveTrader y optionsXpress. [40] La compañía lanzó una campaña publicitaria de CP+B con el eslogan Own Your Tomorrow ese mismo año. [41] En marzo de 2015, Adweek informó sobre el material de marketing creado por CP+B para el servicio Intelligent Portfolio de Schwab. [42]
En junio de 2022, la Comisión de Bolsa y Valores de Estados Unidos ordenó a la empresa pagar 187 millones de dólares para resolver sus cargos por no revelar las asignaciones de fondos y las tarifas de sus clientes de robo-advisors . Se determinó que entre marzo de 2015 y noviembre de 2018, Charles Schwab engañó a los clientes y posibles inversores al permitirles creer que su servicio de robo-advisor no tenía tarifas ocultas y no informó a los clientes sobre el lastre de efectivo en sus inversiones. La SEC declaró que la empresa ha ganado dinero con las asignaciones de efectivo en las carteras de robo-advisors al transferir efectivo a su banco afiliado, prestándolo y quedándose con la diferencia entre los intereses que ganó por los préstamos y lo que pagó en intereses a los clientes de robo-advisors. [43]
