Se conecta con este en su estuario, en las cercanías de la desembocadura, donde está ubicado el puente Cutipay, que forma parte del camino que conecta a Valdivia con Niebla y la costa.
Solo la orilla sur-occidental está poblada.
Ahí se encuentra un pequeño astillero artesanal, de embarcaciones de madera.
El lado oriental está cubierto por bosques vírgenes de selva valdiviana.
Los sectores alrededor de la laguna están plantados con especies foráneas, como el eucalipto y el pino.