Cuando llegó a la adolescencia, James también dejó la escuela, relacionándose con bandas callejeras de Baltimore.

Entre las estrellas con las que actuó figuran Marie Mosquini, Jobyna Ralston, Eddie Baker, y Ernie Morrison.

En los años 1930, Parrott tenía importantes problemas con el alcohol y las drogas (tomaba muchas anfetaminas) y, aunque era todavía capaz de dirigir cortos de calidad, se había hecho conocido por su poca fiabilidad.

En 1937 Parrott aceptaba cualquier trabajo que se le ofreciese, pero finalmente ya no pudo dirigir ni escribir guiones, por lo que hubo de depender económicamente de su hermano.

Fue enterrado en el Cementerio Forest Lawn Memorial Park de Glendale (California).