El nombre le viene dado por John Henry Pepper, un científico que popularizó el efecto en una famosa representación del año 1862.
En realidad, la técnica es conocida desde el siglo XVI cuando fue ideada por el investigador, filósofo y alquimista Giovanni Battista della Porta, pudiendo considerarse este efecto como uno de los primeros pasos hacia el invento del cine.
Giovanni Battista della Porta fue un filósofo, alquimista, comediógrafo e investigador italiano del siglo XVI a quien se le atribuyen diversas innovaciones científicas incluyendo la invención de la cámara oscura.
En su libro de 1584 "Magia Naturalis" se incluye una obra con el título: "Cómo podemos ver en una habitación cosas que no están" el cual es la primera descripción del efecto del Fantasma de Pepper.
[2] En 1862 el inventor Henry Dircks desarrolló el phantasmagoria, un efecto visual que conseguía hacer aparecer fantasmas en el escenario.
A finales de ese año Dircks conoció a John Henry Pepper, científico e inventor, quien se percató de que el sistema podía ser fácilmente modificado para hacer la instalación en los teatros mucho más sencilla.
Los teleprónteres también podían considerarse un variación del Fantasma de Pepper pues se utiliza su principio para reflejar discursos o guiones que resultan invisibles para el espectador.