Actualmente está vinculado a la política hondureña incursionando con el Partido Libertad y Refundación.

Tras una destacada actuación en el Torneo Clausura 2001 con Olimpia, a Caballero se le presentaron distintas ofertas del fútbol español e italiano.

Su desempeño en este club se vio afectado debido a las constantes lesiones que padecía.

Caballero ingresó de sustituto y a los 15 minutos de su ingreso sufrió una lesión en la rodilla, lo cual lo mantuvo marginado del esquema titular durante toda su estadía en tierras charrúas.

Sin embargo, el club chino tasó en una cifra muy alta su ficha y Caballero tuvo que respetar su contrato con el Changchun Yatai, donde posteriormente se retiró.