Así fue como Peg siguió la tradición familiar de la actuación y dedicó su juventud a interpretar papeles sobre las tablas.
En Los Ángeles también empezó trabajando en la escena teatral; allí protagonizó The Mad Hopes, con Billie Burke y Humphrey Bogart.
Entwistle perdió contra Katharine Hepburn el primer papel importante que le ofrecieron, al frente del drama Doble sacrificio (1932) bajo dirección de George Cukor.
No obstante, su contrato con RKO se concretó en la producción del filme de terror Trece mujeres (George Archainbaud, 1932), protagonizado por Irene Dunne.
Según contó la prensa de la época, una mujer que paseaba por la zona encontró el cuerpo a la mañana siguiente.