Durante su gobierno revirtió las políticas socialistas de su antecesor, apoyando la inversión privada.

Re relajaron las restricciones de importación y se animó a la empresa privada.

Finalmente, durante su reelección en 1990, se introdujo la política multipartidista, habiendo sido ilegalizados los demás partidos durante la presidencia de Nyerere, si bien el expresidente tuvo suficiente influencia como para evitar la nominación de Jakaya Kikwete en 1995, alegando que era demasiado joven para la presidencia del país.

Pese a estos cambios, su segundo gobierno fue acusado de corrupción y evasión.

También hubo una importante inflación y una situación económica generalmente mala en el país.