El Sistema de Pagos Interbancarios de la Cámara de Compensación ( CHIPS ) es una cámara de compensación privada de los Estados Unidos para transacciones de gran valor. A partir de 2023, liquidará aproximadamente 500.000 pagos por un total de 1,7 billones de dólares al día. [1] Junto con el Servicio de Fondos Fedwire de los Bancos de la Reserva Federal , CHIPS forma la principal red estadounidense para pagos nacionales e internacionales de gran valor en USD, donde tiene una participación de mercado de alrededor del 96%. Las transferencias de CHIPS se rigen por el Artículo 4A del Código Comercial Uniforme .
A diferencia del sistema Fedwire, que forma parte de un organismo regulador, CHIPS es propiedad de las instituciones financieras que lo utilizan. Para pagos que son menos urgentes por naturaleza, los bancos generalmente prefieren usar CHIPS en lugar de Fedwire, ya que CHIPS es menos costoso (tanto por los cargos como por los fondos requeridos). Una de las razones es que Fedwire es un sistema de liquidación bruta en tiempo real , mientras que CHIPS permite compensar los pagos.
CHIPS se diferencia del sistema de pago Fedwire en tres aspectos clave. En primer lugar, es de propiedad privada (de The Clearing House Payments Company LLC ), mientras que la Reserva Federal forma parte de un organismo regulador. En segundo lugar, tiene 47 miembros participantes (con algunos bancos fusionados que constituyen participantes separados), en comparación con 9.289 instituciones bancarias (al 19 de marzo de 2009) [2] elegibles para generar y recibir fondos a través de Fedwire. En tercer lugar, es un motor de compensación (y, por tanto, no en tiempo real).
Un motor de compensación consolida todos los pagos pendientes en menos transacciones individuales. Por ejemplo, si Bank of America debe pagar a American Express 1,2 millones de dólares y American Express debe pagar a Bank of America 800 000 dólares, el sistema CHIPS agrega esto a un pago único de 400 000 dólares del Bank of America a American Express. El sistema Fedwire requeriría dos pagos separados por los montos completos ($1,2 millones a American Express y $800.000 al Bank of America).
CHIPS es propiedad de las instituciones financieras . Según el Consejo Federal de Examen de Instituciones Financieras (FFIEC), una oficina interinstitucional del gobierno de Estados Unidos , "cualquier organización bancaria con presencia regulada en Estados Unidos puede convertirse en propietario y participar en la red". [3] Los participantes de CHIPS pueden ser bancos comerciales, corporaciones de la Ley Edge o compañías de inversión. Hasta 1998, para ser participante de CHIPS, una institución financiera debía mantener una sucursal o agencia en la ciudad de Nueva York. Un no participante que deseara realizar pagos internacionales utilizando CHIPS debía emplear a uno de los participantes de CHIPS para que actuara como su corresponsal o agente.
A partir de 2020 [update], los participantes miembros (con país de propiedad) son: [4]