Hypo Real Estate Holding AG es un holding con sede en Munich , Alemania , que agrupa numerosos bancos de financiación inmobiliaria . Las actividades de la empresa abarcan tres sectores del mercado inmobiliario: propiedad comercial , infraestructura y finanzas públicas , y mercados de capitales y gestión de activos . Hypo Real Estate es el segundo mayor prestamista inmobiliario comercial de Alemania. [1]
El banco surgió en 2003 a partir del negocio de financiación inmobiliaria de HypoVereinsbank . Emplea a unas 2.000 personas y fue uno de los 30 miembros del índice bursátil DAX de las mayores empresas alemanas entre diciembre de 2005 y diciembre de 2008, antes de que las acciones descendieran al MDAX . Sus acciones fueron degradadas nuevamente al SDAX en septiembre de 2009. En 2007 adquirió la financiera pública Depfa Bank . [2] La empresa sigue siendo una entidad jurídica como filial de propiedad absoluta del Hypo Real Estate Group.
La empresa recibió un rescate del Deutsche Bundesbank y otros bancos alemanes en octubre de 2008 durante la crisis financiera de 2007-2008 , antes de aprobar una nacionalización completa un año después.
Hypo Real Estate enfrentó dificultades financieras durante la crisis financiera de 2007-2008 , principalmente debido a la pesada carga de deuda de su filial Depfa Bank . [3] El 29 de septiembre de 2008, el Ministro de Finanzas de Alemania, Peer Steinbrück, anunció que el Gobierno de Alemania y un consorcio de bancos alemanes ampliarían una línea de crédito de 35 mil millones de euros a Hypo Real Estate. [3]
Después de la primera cumbre de crisis, los miembros del consejo de supervisión independientes y no afiliados a JC Flowers y Grove International Partners LLP dimitieron de su cargo. Como sucesores en la junta directiva fueron nombrados Michael Endres (presidente), Bernd Knobloch, Edgar Meister, Sigmar Mosdorf, Hans Jörg Vetter, Bernhard Walter y Manfred Zaß. [4]
El acuerdo fracasó el 4 de octubre de 2008 después de que el consorcio bancario implicado se retirara. [1] El 6 de octubre se acordó una segunda propuesta de rescate, en la que los bancos alemanes contribuirían con 30 mil millones de euros y el Deutsche Bundesbank con 20 mil millones de euros a una línea de crédito. [5]
Después de la segunda crisis, en la cumbre algunos políticos exigieron la dimisión de la alta dirección de HRE, entre ellos el ministro federal de Finanzas, Peer Steinbrück , quien afirmó que lo habían mantenido en la oscuridad [6] y que era "impensable" seguir tratando con ellos, especialmente después de haber utilizado abogados contra el gobierno para intentar evadir responsabilidades. [7] Posteriormente, el director general Georg Funke dimitió y fue sustituido por Axel Wieandt el 31 de octubre de 2008.
A través de varias medidas, Hypo Real Estate recibió en febrero de 2009 nuevas garantías marco del Fondo Alemán de Estabilización de los Mercados Financieros ( SoFFin ), con lo que su financiación estatal total ascendió a 52 mil millones de euros. [8]
El 17 de abril de 2009, SoFFin presentó una oferta para hacerse cargo de Hypo Real Estate mediante la compra y creación de acciones que aumentarían su participación accionaria al 90%. El 24 de abril de 2009, los consejos de administración de HRE recomendaron que los accionistas aprobaran la oferta de la agencia de rescate. [9] En esa fecha, el apoyo gubernamental a la empresa había alcanzado los 102 mil millones de euros. Según una ley aprobada en marzo, el gobierno podría forzar la venta si los accionistas la rechazan. [10]
Mientras tanto, el parlamento alemán formó un comité para investigar el rescate de HRE. Los partidos de oposición de izquierda y derecha impulsaron la creación del comité, mientras que la coalición centrista gobernante se abstuvo. [11] [12]
Dado que el Estado alemán (a través de SoFFin) ya posee el 90% de HRE, una junta general extraordinaria celebrada el 5 de octubre de 2009 aprobó una expulsión de 1,30 euros por acción de los restantes accionistas privados, [13] incluido JC Flowers (que un año antes había adquirido una participación del 25% a 22,50 euros por acción). [14] La decisión dio lugar a la nacionalización completa de la empresa [13] al año de haber sido miembro del DAX .
