Neuberger Berman Group LLC es una empresa de gestión de inversiones privada, independiente y propiedad de sus empleados . La empresa gestiona carteras de renta variable , renta fija , capital privado y fondos de cobertura para inversores institucionales globales , asesores y particulares con un alto patrimonio . [3]
Fundada en 1939, [4] Neuberger Berman es una empresa de gestión de activos de capital privado , que es 100% [5] [6] propiedad de sus empleados. Presta servicios a planes de pensiones, organizaciones benéficas, fondos soberanos de riqueza y otras instituciones, así como a personas con un alto patrimonio neto e inversores de fondos mutuos, tanto directamente como a través de intermediarios financieros y otros socios. La empresa tiene una amplia gama de capacidades de inversión, que le han permitido ganar numerosos mandatos de asociación estratégica pública tanto con los principales planes de pensiones institucionales como con las principales instituciones financieras. [4] Para sus clientes privados, Neuberger Berman también proporciona planificación financiera, servicios fiduciarios y servicios fiduciarios. [7] [8]
Neuberger Berman gestiona US$474 mil millones en activos de clientes al 31 de marzo de 2024. [actualizar][ 1]
La firma fue cofundada en 1939 por Roy Neuberger (también coleccionista de arte y mecenas) y el banquero Robert Berman .
En julio de 2003, la empresa anunció que estaba en conversaciones para fusionarse con Lehman Brothers. Estas conversaciones finalmente resultaron en la adquisición de la empresa por parte de Lehman el 31 de octubre de 2003, por aproximadamente 2.630 millones de dólares en efectivo y valores, o aproximadamente 26 veces las ganancias. [9] Esa transacción se cerró en octubre de 2003 y desde ese momento, hasta 2008, Neuberger Berman sirvió como uno de los brazos de gestión de activos de la División de Gestión de Inversiones de Lehman Brothers. En ese mismo año, Lehman adquirió el gestor de renta fija Lincoln Capital Fixed Income Management y el gestor de capital privado Crossroads Group . [4]
El 15 de septiembre de 2008, una volatilidad prácticamente sin precedentes en los mercados de valores mundiales dio lugar al colapso de Lehman Brothers y a la declaración de quiebra. Neuberger Berman siguió operando, a pesar de la quiebra de Lehman y buscó oportunidades para escindirse de su matriz. El 29 de septiembre de 2008, Lehman acordó vender sus negocios de gestión de activos, incluido Neuberger Berman, a un par de firmas de capital privado, Bain Capital Partners y Hellman & Friedman . Se esperaba que la transacción se cerrara a principios de 2009; [10] sin embargo, la dirección de la empresa presentó una oferta competitiva, que finalmente prevaleció en una subasta de quiebra celebrada el 3 de diciembre, superando el acuerdo con Bain y Hellman. [11] La empresa se escindió en mayo de 2009, en una transacción reconocida por Fund Industry Intelligence como Acuerdo del Año. [12] Los acreedores de Lehman Brothers inicialmente conservaron una participación accionaria ordinaria del 49% en la firma y una participación accionaria preferente de 875 millones de dólares, [11] con un cupón que subió al 12% en tres años. La posición accionaria preferente se pagó en su totalidad en 2012. [13] [14] La nueva entidad, que incluía a Neuberger, Lincoln Capital y Crossroads, se denominó Neuberger Berman Group LLC. [15] Bajo el control de los empleados, Larry Zicklin se reincorporó a la firma como miembro del Consejo de Administración. Los acreedores de Lehman Brothers han recibido más de 1.500 millones de dólares de los empleados de Neuberger Berman, lo que eclipsa los ingresos pagados por Barclays y Nomura para empresas que representan el 90% de los empleados de Lehman Brothers. [4]
Desde su resurgimiento como firma independiente, Neuberger Berman ha disfrutado de un período de crecimiento sostenido. La firma aumentó sus activos bajo gestión un 14% por año desde 2010 hasta 2014 [5] , alcanzando los 250 mil millones de dólares [16] , lo que la colocó en la cima de su grupo de pares por crecimiento de activos. [5] La firma actualmente emplea aproximadamente a 2.000 personas [16] y se ha expandido más allá de su enfoque tradicional en acciones hacia las áreas en crecimiento de deuda de mercados emergentes, [17] bonos de alto rendimiento [18] , alternativas líquidas y capital privado [19] [4] entre otras estrategias. Durante este período, la firma expandió su presencia global, agregando oficinas de cobertura en mercados clave de Asia-Pacífico y en otros lugares para estar más cerca de una creciente base de clientes extranjeros. [20]
El final de 2014 marcó el regreso de Neuberger Berman a la propiedad total de los empleados, destacando la independencia de la empresa y despejando el camino para el crecimiento futuro. [5] [21] La propiedad de los empleados ha sido reconocida por los líderes de la industria como un factor clave en el éxito de las empresas de gestión de activos, y la posición de Neuberger Berman como una empresa propiedad de los empleados se cita como una razón para su alta tasa de retención de talento. [22] En reconocimiento a su cultura, Neuberger Berman ganó el primer puesto en su categoría en la encuesta de Mejores lugares para trabajar en administración de dinero de 2016 de Pensions & Investments , [23] y había sido nombrado en la lista de Mejores lugares en 2013, 2014 y 2015. [24] [25] [26]
En septiembre de 2017, Neuberger Berman compró Breton Hill Capital de Toronto por 2.000 millones de dólares en activos bajo gestión. [27] [28]
En octubre de 2024, un consorcio de capital privado liderado por Neuberger Berman, que incluía a EQT AB y Canada Pension Plan Investment Board , acordó comprar el operador internacional de escuelas privadas Nord Anglia Education por 14.500 millones de dólares. [29]
En conjunto, los esfuerzos filantrópicos de Neuberger Berman se denominan NB Impacts. NB Impacts incluye tanto el servicio comunitario de los empleados como las acciones de concesión de subvenciones de la Fundación Neuberger Berman. [30] La Fundación Neuberger Berman ofrece subvenciones centradas en niños en riesgo, programas educativos para jóvenes y sostenibilidad económica. [31] [32] [33]
Neuberger Berman lleva a cabo un programa anual de un mes de duración en la primavera llamado “Celebración con servicio”, que lleva a cabo eventos de servicio comunitario en las ciudades donde la firma tiene oficinas. [30] [34] [35] Para su 75º aniversario en 2014, el programa “Celebración con servicio” de la firma apoyó 75 proyectos de voluntariado en todo el mundo. [30] Desde 2012, NB Impacts ha desplegado más de 4.500 voluntarios para trabajar con más de 5.000 jóvenes y 800 adultos mayores, y también incluye aproximadamente 2.000 horas de voluntariado dedicadas a mejorar parques y espacios comunitarios. [30] [36] A lo largo de los años, algunos de los programas en los que Neuberger Berman ha participado son: The Y, [37] Homes for Heroes, [38] Per Scholas, [39] C-CAP, [40] New York City Service, [41] [42] y Habitat for Humanity. [43]
El arte contemporáneo en el lugar de trabajo ha sido parte de la cultura corporativa de Neuberger Berman desde 1939, cuando el coleccionista Roy Neuberger cofundó la firma de inversiones. [24] En 1990, la firma comenzó a desarrollar su propia colección de arte. [44] [45] La colección de arte corporativo de la firma fue absorbida por la colección de Lehman Brothers, pero Neuberger Berman recompró muchas de ellas cuando la colección se vendió en una subasta en 2010. [46] Hoy, la Colección Neuberger Berman apoya el trabajo de artistas contemporáneos, exhibiendo su trabajo en los pasillos, áreas de recepción y salas de reuniones de la firma. [24]