El Banco de Baltimore fue un banco con sede en Baltimore, Maryland, que fue fundado en 1795 y quebró durante el Pánico de 1857. Fue el séptimo banco estadounidense en iniciar operaciones en los Estados Unidos y el segundo banco en Maryland . [1]
El Banco de Baltimore fue constituido en la víspera de Navidad , el 24 de diciembre de 1795, con un capital de 1.200.000 dólares en la ciudad de Baltimore, Maryland . El banco fue el séptimo banco estadounidense en iniciar operaciones en los Estados Unidos y el segundo banco en Baltimore y Maryland . [1] La Carta establecía que las suscripciones se abrirían el primer lunes del siguiente junio de 1796 para 1.240 acciones bajo la supervisión de los principales hombres de negocios y líderes cívicos de Baltimore, incluidos:
También se recibieron suscripciones de acciones de otras partes del estado. El 14 de octubre de 1796, los accionistas del banco eligieron directores:
Se autorizó a Smith, Hollingsworth, Winchester y Etting a recibir propuestas para oficinas o una casa o para asegurar un lote en el que erigir un edificio bancario.
Durante los años 1790 a 1800, el Banco de Maryland, la primera institución financiera de la recién creada ciudad de Baltimore (ciudad incorporada como ciudad, 1796-1797) y del estado de Maryland , necesitaba un mayor capital para satisfacer la demanda. El banco intentó, sin éxito, duplicar su capital en 1795. Como sustituto, el Banco de Maryland propuso a la Asamblea General de Maryland (la Legislatura del Estado de Maryland) otorgar una carta para establecer otro banco que más tarde podría consolidarse con el Banco de Maryland, con el consentimiento de ambas partes. Esta cláusula fue eliminada más tarde y, por lo tanto, este "Banco de Baltimore" fue constituido como una institución completamente separada, recibiendo su carta en 1795. Sin embargo, el Banco de Maryland podría convertirse más tarde en un tenedor de acciones del Banco de Baltimore. [2]
El estatuto de este banco era por 20 años y el estado se reservaba el derecho de suscribir 6000 acciones a 300 dólares cada una y nombrar a dos de los diecisiete directores anualmente. El primer presidente del banco fue George Salman, elegido en 1796 y sirvió hasta 1807. Los presidentes adicionales durante el primer siglo del Banco de Inglaterra fueron los siguientes: William Wilson, 1807 y sucedido en 1824 por el general de brigada John Stricker (famoso por las batallas de North Point y Baltimore en la guerra de 1812 en 1814 ) hasta su muerte el 23 de junio de 1825, y William Lorman fue elegido en su lugar. En 1841, el señor Lorman fue sucedido por Joseph H. McCulloh, a quien le sucedió en diciembre de 1853 CC Jamison, el ex cajero principal, que murió una década después, el 9 de septiembre de 1863. El 1 de octubre de 1863, el general Henry A. Thompson fue elegido séptimo presidente y ocupó el cargo hasta su muerte el 12 de marzo de 1880. A su vez, le sucedió Christian Devries.
El banco sólo tuvo cuatro cajeros principales durante su existencia:
El banco ocupó un mismo lugar como sede de operaciones desde su fundación hasta su primer siglo, pero el edificio de esa época no se completó hasta 1856-1857.
La institución fue reorganizada como el "Banco Nacional de Baltimore" en julio de 1865. Durante su primer siglo, no había dejado de pagar dividendos ni había reducido su capital. Sin embargo, en noviembre de 1864, junto con varios otros bancos de la ciudad, sufrió una red de falsificadores y, en diciembre de ese mismo año, una pérdida temporal de 23.000 dólares debido a una falsificación por parte de uno de sus empleados, que luego se reparó. El 17 de septiembre de 1878, 27.850 dólares en bonos y 35.000 dólares en efectivo fueron robados de las bóvedas a plena luz del día.
El capital social del banco en 1880 era de 1.210.700 dólares y su fondo excedente era de 365.000 dólares. [3]
La Asamblea General de Maryland , la legislatura estatal, fijó el capital del banco en $1,200,000, aunque los solicitantes querían que el límite se estableciera en $3,000,000, con la previsión de aumentarlo finalmente a $9,000,000, según lo exigiera el crecimiento. [2]
En 1795, los dos bancos ("Maryland" y "Baltimore") tenían un capital total de 1.500.000 dólares, que se empleaba activamente en la ciudad de Baltimore, cuyas exportaciones comerciales se valoraban en más de 9.000.000 dólares y que estaba creciendo rápidamente en el área de manufacturas. Las exportaciones totales de Maryland en 1799 fueron de 16.300.000 dólares. [2]
En 1802, el tercer presidente de los Estados Unidos , Thomas Jefferson (1801-1809), escribió a su secretario del Tesoro , Albert Gallatin , expresando su preocupación por el hecho de que el gobierno estaba concediendo demasiadas exigencias al lobby político del Primer Banco de los Estados Unidos . Esto preocupaba al presidente Jefferson porque esto otorgaría al United States Bank la capacidad de "debilitar a los otros" bancos más pequeños, como el Bank of Baltimore, cuyas acciones estaban en manos de ciudadanos estadounidenses, y crear un monopolio sobre toda la industria bancaria estadounidense en sus inicios, que estaría controlada por potencias extranjeras, ya que la mayoría de las acciones del United States Bank estaban en manos de ciudadanos y súbditos de otros países. A Jefferson le preocupaba que esta situación causara problemas a los Estados Unidos en caso de un futuro conflicto con una potencia extranjera y, como tal, apoyó la solicitud del Bank of Baltimore para un depósito de fondos gubernamentales. [4]
Tanto el Banco de Maryland contribuyó al infame " motín bancario de Baltimore " en agosto de 1835, después de que el banco se enfrentara a problemas financieros el año anterior en 1834. Junto con una serie de otros conflictos civiles en la ciudad abarrotada y sucia que se extendieron a varias otras instituciones financieras y públicas de la ciudad con extensas peleas en el centro, incendios y disturbios civiles, junto con turbas de ciudadanos descontentos que incendiaron las casas adosadas de varios ciudadanos prominentes y líderes cívicos como Reverdy Johnson , William Glenn y mansiones, predatando la peor y mucho más profunda y prolongada de la primera gran recesión financiera nacional del llamado " Pánico de 1837 " dos años más tarde, que empañó la reputación y el fin de la administración presidencial de Andrew Jackson y sus políticas financieras desreguladas y desenfrenadas.
El Banco de Baltimore quebró durante la recesión financiera conocida como el " Pánico de 1857 ". [5]
En 1818 se creó una institución financiera adicional con un nombre similar, denominada "Banco de Ahorros de Baltimore", en una reunión general celebrada el " Día de Año Nuevo ", el 1 de enero de 1818, en el Hotel Gadsly (¿o Gadsby?) con el Reverendo James Kemp como presidente, el obispo de la Diócesis Episcopal de Maryland , con Isaac Burneston como secretario. Después de examinar los planes y las situaciones de varias otras instituciones de ahorro similares en otras ciudades, se decidió que era conveniente establecer un Banco de Ahorros o de Previsión en Baltimore. En consecuencia, se designó a David Winchester, Henry Brice y Charles G. Appleton para que formaran un comité para redactar una constitución que luego se informó y se adoptó en la siguiente reunión del 15 de enero, cuando se autorizó al mismo comité y a la incorporación de Abner Neal e Isaac McPherson a llamar a los ciudadanos de Baltimore con la publicidad adecuada para que se convirtieran en miembros de la asociación. El 2 de febrero de 1818 se celebraron elecciones en el Gadsby's Hotel (cerca de los muelles) y se eligieron como directores para los doce meses siguientes:
El 16 de marzo de 1818, el banco abrió sus puertas para recibir depósitos en el número 100 de Market Street (ahora Baltimore Street). El primer informe del 15 de enero de 1819 informó que: Depósitos $ 15,957.00 (138 depositantes) Retiros $ 3,308.44 (41 depositantes) Quedan al crédito de los depositantes: $ 12,648.62 Intereses devengados: $ 342.37 Desembolsos: Intereses pagados a los depositantes: $ 89.82 Monto pagado por papelería: $ 74.92 Salario pagado a secretaria (1 año): $ 150.00 Subtotal, desembolsos: $ 314.74, Interés en Bonos de EE. UU., al 6%: $ 6,000 Monto colocado en banco local con interés al 6%: $ 6,676.25 TOTAL desembolsos: $ 12,990.99.
El Banco fue autorizado por el Estado el 30 de enero de 1819. En marzo de 1819, la lista y las ocupaciones de los depositantes eran las siguientes:
Lo cual supuso un total de 157 depositantes.
En 1834, el Banco estaba situado en el sótano del emblemático Merchants' Exchange (diseñado por el famoso arquitecto Benjamin Henry Latrobe , construido entre 1815 y 1820), con entrada en South Gay Street, entre Water y East Lombard Streets. En 1846, la vivienda del coronel Thomas Tenant en la esquina noroeste de South Gay y Second Streets se compró por $10,000 y el SB de B. se mudó allí en septiembre.
Hubo un tiempo en que el Banco sólo abría un día a la semana y sus negocios eran conducidos personalmente por los directores, quienes estaban divididos en comités y realizaban gran parte del trabajo administrativo.
Comparando las estadísticas financieras de 1880 a continuación con las del primer año de 1818-1819, arriba: Monto de fondos, 31 de diciembre de 1879: $13,667,002.01 Recibidos de los depositantes en 1880: $2,647,222.03 Intereses sobre préstamos, dividendos sobre acciones, etc. en 1880: $796,695.43 Menos primas pagadas sobre acciones compradas: ($176,771.50) Fondos totales: $16,934,148.87. Monto pagado a los depositantes durante 1880, incluyendo capital e intereses: $2,185,965.64 Monto pagado a gastos: $30,894.50 Monto pagado a impuestos: $20,730.88 Gastos totales: $2,237,591.02 Monto TOTAL de fondos en caja, 31 de diciembre de 1880: $14,696,557.85.
Con el tiempo, el Savings Bank of Baltimore creció con los pequeños y grandes ahorros de muchos de los ciudadanos de la ciudad, ricos y pobres, grandes y pequeños. En 1907, después del Gran Incendio de Baltimore de febrero de 1904, que devastó el distrito comercial del centro, el Banco construyó un "Templo del Ahorro", un hermoso edificio de oficinas con columnas de mármol de estilo grecorromano en el centro geográfico de la ciudad, en la esquina sureste de South Charles Street y East Baltimore Street. En la década de 1980, el SBB amplió sus oficinas a un edificio de oficinas estrecho al este y revistió nuevamente la fachada frontal para que se asemejara al estilo clásico más antiguo de su sede de 1907.
Más tarde, en la década de 1990, el banco trasladó su sede dos cuadras más al este, a un nuevo rascacielos en la esquina noroeste de East Baltimore Street y North Calvert Street , en el antiguo emplazamiento del "Baltimore Museum and Gallery of Fine Arts" de Rembrandt Peale de la década de 1830, que más tarde fue operado por PT Barnum . Posteriormente se trasladaron al edificio de la sede central del ferrocarril de Baltimore y Ohio , construido en 1884, que fue destruido en el Gran Incendio de 1904 y reemplazado por el Hotel Emerson. El banco pasó por varias fusiones y cambios de nombre rápidos y ahora es propiedad de Wells Fargo Bank .
Finalmente, para simplificar su nombre después de 170 años de historia, tradición y reputación, el banco eliminó la palabra "Ahorros" de su título, pasando a ser conocido brevemente como el "Edificio del Banco de Baltimore".
Este posterior "Banco de Baltimore" es uno de los varios bancos predecesores que finalmente se consolidaron dos décadas más tarde en una institución financiera fuera de la ciudad, SunTrust, con sede en otra ciudad importante, convirtiendo a Baltimore en una "ciudad sucursal".
