En 1917 Tracy se graduó en la Central High School, empezando después a estudiar arquitectura en la Universidad de Pensilvania, estudios que finalmente abandonó para hacerse cantante profesional.

Tras mudarse a Nueva York en 1924, actuó regularmente en el vodevil, formando parte de la compañía itinerante Blossom Time, siendo descubierto en esa época por William S. Paley, que le ofreció trabajar en un programa radiofónico de 15 minutos para la CBS.

Los oyentes querían conocer su identidad, pero no fue revelada hasta cinco meses después de su debut en 1931 con la CBS.

Tracy interpretó con su estilo romántico canciones como "When I Grow Too Old to Dream", "I'll See You Again", "Trees", "Everything I Have Is Yours", "Red Sails in the Sunset", "Harbor Lights", "The Whistling Waltz", y "Danny Boy".

Arthur Tracy falleció en Nueva York en 1997, a causa de un paro cardiaco.