El swing trading es una estrategia de negociación especulativa en los mercados financieros en la que un activo negociable se mantiene durante uno o más días en un esfuerzo por beneficiarse de los cambios de precios o "oscilaciones". [1] Una posición de swing trading normalmente se mantiene durante más tiempo que una posición de trading intradía , pero más corto que las estrategias de inversión de compra y retención que pueden mantenerse durante meses o años. Se pueden buscar ganancias comprando un activo o vendiendo en corto . [2] [3] Se ha demostrado que los analistas financieros utilizan señales de impulso (por ejemplo, máximo/mínimo de 52 semanas) en sus recomendaciones de compra y venta que pueden aplicarse en el swing trading. [4]
El uso de un conjunto de reglas objetivas basadas en matemáticas para la compra y venta es un método común para que los comerciantes de swing eliminen la subjetividad, los aspectos emocionales y el análisis laborioso del comercio de swing. Las reglas comerciales se pueden utilizar para crear un algoritmo comercial o "sistema comercial" utilizando análisis técnico o análisis fundamental para generar señales de compra y venta.
Los enfoques comerciales basados en reglas más simples incluyen la estrategia de Alexander Elder, que mide el comportamiento de la tendencia del precio de un instrumento utilizando tres promedios móviles diferentes de los precios de cierre. El instrumento solo se negocia en largo cuando los tres promedios están alineados hacia arriba, y solo se negocia en corto cuando los tres promedios se mueven hacia abajo. [5] Los algoritmos/sistemas comerciales pueden perder su potencial de ganancias cuando obtienen suficiente cantidad de seguidores como para reducir su efectividad: "Ahora es una carrera armamentista. Todo el mundo está construyendo algoritmos más sofisticados, y cuanto más competencia existe, menores son las ganancias. " observa Andrew Lo, director del Laboratorio de Ingeniería Financiera del Instituto Tecnológico de Massachusetts . [6]
Identificar cuándo entrar y cuándo salir de una operación es el principal desafío para todas las estrategias de swing trading. Sin embargo, los swing traders no necesitan una sincronización perfecta (comprar en la parte inferior y vender en la parte superior de las oscilaciones de precios) para obtener ganancias. Las ganancias pequeñas y constantes que implican reglas estrictas de administración del dinero pueden aumentar la rentabilidad con el tiempo. [7]
Los riesgos del swing trading son proporcionales a la especulación del mercado en general. El riesgo de pérdida en el swing trading generalmente aumenta en un rango de negociación, o movimiento lateral de precios, en comparación con un mercado alcista o bajista que se mueve claramente en una dirección específica.
La distinción entre swing trading y day trading suele ser el tiempo de retención de las posiciones. El swing trading a menudo implica al menos una retención durante la noche, mientras que los traders intradía cierran posiciones antes de que cierre el mercado. En general, las posiciones de negociación intradía se limitan a un solo día, mientras que el comercio oscilante implica mantenerlas durante varios días o semanas.
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