En economía , la deuda de consumo es la cantidad que deben los consumidores (a diferencia de las cantidades que deben las empresas o los gobiernos). Incluye las deudas contraídas por la compra de bienes que son consumibles y/o no se aprecian. En términos macroeconómicos , es la deuda que se utiliza para financiar el consumo en lugar de la inversión . [1]
Las formas más comunes de deuda del consumidor son las deudas de tarjetas de crédito , los préstamos de día de pago , los préstamos estudiantiles y otras formas de financiación al consumo , que suelen tener tasas de interés más altas que los préstamos garantizados a largo plazo , como las hipotecas .
El endeudamiento de consumo a largo plazo suele considerarse subóptimo desde el punto de vista fiscal. Si bien algunos artículos de consumo, como los automóviles, pueden comercializarse como bienes de alto nivel de utilidad que justifican la contracción de deuda a corto plazo, la mayoría de los bienes de consumo no lo son. Por ejemplo, la contracción de una deuda de consumo con intereses elevados por comprar un televisor de pantalla grande "ahora", en lugar de ahorrar para ello, no suele justificarse financieramente por los beneficios subjetivos de tener el televisor antes de tiempo.
En muchos países, la facilidad con la que las personas pueden acumular deudas de consumo que superan sus posibilidades de pago ha dado lugar a un crecimiento de la industria de la consolidación de deudas y del asesoramiento crediticio . Las deudas también conducen a una puntuación crediticia más baja y pueden tener efectos sobre la salud mental.
La cantidad de deuda pendiente en relación con el ingreso disponible del consumidor se expresa como el índice de apalancamiento del consumidor . Sobre una base mensual, se recomienda que este índice de deuda no sea más del 20 por ciento del salario neto de una persona. [2] La tasa de interés cobrada depende de una serie de factores, incluido el clima económico, la capacidad percibida del cliente para pagar, las presiones competitivas de otros prestamistas y la estructura y seguridad inherentes del producto crediticio. Las tasas generalmente varían desde el 0,25 por ciento por encima de la tasa base hasta cifras de dos dígitos. La deuda del consumidor también está asociada con los préstamos abusivos , aunque existe mucho debate sobre qué constituye exactamente un préstamo abusivo.
En los últimos años, un análisis alternativo podría considerar la deuda de los consumidores como una forma de aumentar la producción interna, sobre la base de que si el crédito es fácil de conseguir, la mayor demanda de bienes de consumo debería provocar un aumento de la producción interna general. La hipótesis del ingreso permanente sugiere que los consumidores se endeudan para estabilizar el consumo a lo largo de sus vidas, pidiendo préstamos para financiar gastos (en particular, vivienda y educación) en etapas más tempranas de sus vidas y pagando la deuda durante los períodos de mayores ingresos.
La deuda personal está aumentando, en particular en Estados Unidos y el Reino Unido. Sin embargo, según la Reserva Federal de Estados Unidos [ ¿cuándo? ] , el ratio de servicio de la deuda de los hogares estadounidenses se encuentra en el nivel más bajo desde su pico en el otoño de 2007. [3]
La deuda privada de un país se puede medir como un " cociente deuda/PIB ", que es la deuda privada total pendiente de sus residentes dividida por el PIB anual de esa nación . Una variante es el coeficiente de apalancamiento del consumidor , que es la relación entre la deuda y el ingreso personal.