La modificación de la hipoteca es un proceso en el que se modifican los términos de una hipoteca fuera de los términos originales del contrato acordado por el prestamista y el prestatario (es decir, el acreedor hipotecario y el deudor hipotecario en los estados con hipotecas; el fiduciario y el fideicomitente en los estados con escrituras de fideicomiso). En general, cualquier préstamo puede modificarse y el proceso se conoce como modificación del préstamo o reprogramación de la deuda .
En la progresión normal de una hipoteca, los pagos se realizan de acuerdo con los documentos del préstamo hasta que la hipoteca se paga en su totalidad (o se cancela). El prestamista tiene un gravamen sobre la propiedad y, si el prestatario vende la propiedad antes de que se cancele la hipoteca, el saldo pendiente de pago de la hipoteca se paga al prestamista para liberar el gravamen. Cualquier cambio en los términos de la hipoteca es una modificación. Los cambios pueden incluir cualquiera de los siguientes: una reducción del rendimiento (comúnmente conocido como la tasa de interés ), una extensión del plazo de pago, como extender un plazo de 30 años a un plazo de 40 años, o una reducción del saldo principal del préstamo.
Tras la recesión inmobiliaria de 2007, el gobierno impuso el programa Making Home Affordable (MHA), y su aspecto de modificación de préstamos, Home Affordable Modification Program (HAMP), se convirtió en la respuesta tanto para el prestatario en dificultades como para el prestamista. El prestamista está motivado a ofrecer la modificación bajo este programa por la expectativa de que un préstamo en mora se convertirá en un préstamo en ejecución (actual) que será más valioso que los ingresos obtenidos de una venta de ejecución hipotecaria, junto con la recepción de incentivos financieros del gobierno. El prestatario, por otro lado, recibe una tasa de interés fija, un pago de préstamo más bajo, a menudo un plazo extendido y, a veces, una reducción del capital (si la propiedad está al revés ).
Las opciones de modificación de préstamos de emergencia ofrecen a los propietarios de viviendas la posibilidad de extender los períodos de amortización de sus viviendas si atraviesan dificultades financieras significativas o una ejecución hipotecaria . Estas opciones pueden ofrecer extensiones de hasta 40 años de amortización, si se concede una extensión de 15 años a una hipoteca de amortización anterior de 25 años. [1]