En economía , la deuda de los consumidores es la cantidad que deben los consumidores (a diferencia de las cantidades que deben las empresas o los gobiernos). Incluye deudas contraídas por la compra de bienes consumibles y/o no apreciables. En términos macroeconómicos , es deuda la que se utiliza para financiar el consumo y no la inversión . [1]
Las formas más comunes de deuda de consumo son las deudas de tarjetas de crédito , préstamos de día de pago , préstamos para estudiantes y otras finanzas de consumo , que a menudo tienen tasas de interés más altas que los préstamos garantizados a largo plazo , como las hipotecas .
La deuda de los consumidores a largo plazo a menudo se considera fiscalmente subóptima. Si bien algunos artículos de consumo, como los automóviles, pueden comercializarse como si tuvieran altos niveles de utilidad que justifican incurrir en deuda a corto plazo, la mayoría de los bienes de consumo no lo son. Por ejemplo, incurrir en una deuda de consumo con intereses elevados mediante la compra de un televisor de pantalla grande "ahora", en lugar de ahorrar para ello, normalmente no puede justificarse financieramente por los beneficios subjetivos de tener el televisor temprano.
En muchos países, la facilidad con la que las personas pueden acumular deudas de consumo más allá de sus posibilidades de pago ha llevado a un crecimiento de la industria de consolidación de deudas y del asesoramiento crediticio . La deuda también conduce a una puntuación crediticia más baja y puede tener efectos en la salud mental.
El monto de la deuda pendiente versus el ingreso disponible del consumidor se expresa como el índice de apalancamiento del consumidor . Mensualmente, se recomienda que este índice de endeudamiento no supere el 20 por ciento del salario neto de un individuo. [2] La tasa de interés cobrada depende de una variedad de factores, incluido el clima económico, la capacidad percibida del cliente para pagar, las presiones competitivas de otros prestamistas y la estructura y seguridad inherentes del producto crediticio. Las tasas generalmente varían desde el 0,25 por ciento por encima de la tasa base hasta cifras de dos dígitos. La deuda de los consumidores también está asociada con préstamos abusivos , aunque existe mucho debate sobre qué constituye exactamente un préstamo abusivo.
En los últimos años, un análisis alternativo podría considerar la deuda de consumo como una forma de aumentar la producción interna, basándose en que si el crédito es fácilmente disponible, la mayor demanda de bienes de consumo debería causar un aumento de la producción interna general. La hipótesis del ingreso permanente sugiere que los consumidores se endeudan para suavizar el consumo a lo largo de sus vidas, endeudándose para financiar gastos (particularmente vivienda y educación) en etapas más tempranas de sus vidas y pagando deudas durante los períodos de mayores ingresos.
La deuda personal está aumentando, particularmente en Estados Unidos y el Reino Unido. Sin embargo, según la Reserva Federal de Estados Unidos [ ¿cuándo? ] , el índice de servicio de la deuda de los hogares estadounidenses se encuentra en el nivel más bajo desde su máximo en el otoño de 2007. [3]
La deuda privada de un país se puede medir como una " relación deuda-PIB ", que es la deuda privada pendiente total de sus residentes dividida por el PIB anual de esa nación . Una variante es el índice de apalancamiento del consumidor , que es la relación entre la deuda y los ingresos personales.