Una pensión privada es un plan al que las personas contribuyen de forma privada con sus ingresos , lo que les permitirá pagar una pensión después de la jubilación . Es una alternativa a la pensión estatal . Por lo general, las personas invierten fondos en planes de ahorro o fondos mutuos , administrados por compañías de seguros . A menudo, las pensiones privadas también están a cargo del empleador y se denominan pensiones ocupacionales . Las contribuciones a los planes de pensiones privados suelen ser deducibles de impuestos .
La primera evidencia de pagos de pensiones proviene del Imperio Romano en el siglo I a.C., pero los inicios de las pensiones privadas se remontan al siglo XIX. El primer plan de pensiones privado en los EE. UU. fue creado en 1875 por la American Express Co. [ 1] Pero el crecimiento de personas cubiertas por pensiones privadas fue relativamente lento. En 1950, solo el 25 por ciento de los empleados en el campo no agrícola estaban previstos en algún sistema de pensiones privado. [1] [2] [3]
A principios de la década de 2000, los gobiernos de los países desarrollados redujeron la cantidad de dinero para proporcionar seguridad de pensiones. Como consecuencia, los productos patrocinados por el empleador y los individuales se volvieron más populares. La mayoría de estos tipos de pensiones privadas invierten en los mercados financieros , lo que conlleva algunos riesgos e incertidumbre. Por ejemplo, puede ser la diferencia de tiempo entre la fecha de conclusión del contrato y el flujo de ingresos en el futuro o una tasa de retorno muy baja si el administrador de pensiones decidió invertir en productos de ahorro de bajo riesgo. Por lo general, se introduce un sistema de pensiones de tres pilares . El primer pilar está relacionado con las pensiones estatales , el segundo con las pensiones complementarias y el tercero con las pensiones individuales voluntarias (privadas). [4]
Uno de los planes de pensiones privados más utilizados es el plan de contribución definida . Cada participante tiene su propia cuenta individual. Las contribuciones las realiza el empleador de un participante como parte de su salario. Cada participante elige algunos fondos mutuos , acciones u otros valores para invertir esta cantidad de dinero. El rendimiento de esta inversión se acredita o deduce continuamente de la cuenta de un individuo. El dinero de este plan no se puede retirar sin penalización hasta que el participante alcance la edad de jubilación . [5]
Otra posibilidad en los EE. UU. es el Plan de Beneficios Definidos . Este plan paga una cierta cantidad de dinero en el momento de la jubilación, independientemente de la edad del participante. Un beneficio mensual depende de la cantidad de años trabajados, el salario en el momento de la jubilación y la tasa de acumulación. Un Plan de Beneficios Definidos puede ser financiado o no financiado. En un plan financiado, se crea el fondo especial para invertir las contribuciones de los empleadores y los participantes. El rendimiento de la inversión es cambiante, por lo que no hay garantías de algún nivel de ingresos futuros. En un plan no financiado, no hay fondos para pagar los beneficios. Los beneficios que se pagan se cubren con contribuciones al plan o con algunos activos. [5]
En el Reino Unido, existen dos posibilidades principales para garantizar dinero adicional a la pensión estatal . En el caso de las pensiones laborales , el plan de ahorro para la jubilación lo organiza el empleador. Parte de su salario se paga automáticamente al plan de pensiones cada día de pago. [6]
La segunda posibilidad de ahorro privado para la jubilación es el uso de una pensión personal (también llamada "pensión privada"). [7] Este tipo de pensión la gestionan los propios asegurados. Hay dos tipos de pensiones personales: la pensión de los accionistas , en la que se exige cumplir con ciertos límites gubernamentales, y las pensiones personales autoinvertidas, en las que los participantes toman decisiones por sí mismos sobre la inversión en su fondo de pensiones. [8]
La Ley de Pensiones de 2012, modificada en 2014, exige que todos los empleadores inscriban automáticamente a sus trabajadores en un Plan de Pensiones del Lugar de Trabajo con la opción de cancelar la suscripción y volver a inscribirse. [9]
Ambos tipos de pensiones privadas comparten características similares. La cantidad de dinero que reciben los participantes en la jubilación depende de cuánto hayan aportado, cuánto tiempo han tenido la pensión privada, su estado de salud y el rendimiento de las inversiones del fondo de pensiones. Además, se ofrece una desgravación fiscal a los participantes de las pensiones privadas. [10]
En Alemania, existen tres tipos de planes de pensiones privados reconocidos por el gobierno alemán: Riester Rente , Rürup Rente y Private Altersvorsorge . Todos ellos siguen la estrategia del gobierno alemán de reducir las pensiones garantizadas por el Estado. [11] Estos planes son ofrecidos por compañías de seguros y están sujetos a la aprobación de la Autoridad de Pensiones Alemana. Solo los planes de pensiones aprobados califican para el tratamiento fiscal beneficioso. [12]
Los planes de pensiones de Alemania son planes híbridos de prestaciones definidas con un resultado mínimo garantizado y un resultado basado en el mercado que depende del rendimiento de las inversiones subyacentes. Estos planes son flexibles en cuanto a la estrategia de inversión, siempre que cumplan con las expectativas establecidas por el gobierno para recibir un tratamiento fiscal beneficioso. Todos los planes están exentos del impuesto sobre las ganancias de capital y del impuesto sobre los ingresos por dividendos durante la fase de acumulación del plan. [13]
El Riester Rente está destinado a personas con bajos ingresos y familias que pagan impuestos sobre la renta y el salario alemanes, empleados que contribuyen al Seguro Público de Jubilación, funcionarios públicos y más. Es necesario contribuir al menos 60 euros por año para obtener subsidios gubernamentales. Para obtener el máximo apoyo gubernamental, el participante debe pagar al menos el 4% de sus ingresos anuales. Es posible ahorrar como máximo 2.100 euros por año. El monto de los subsidios gubernamentales oscila entre 154 euros y 300 euros, dependiendo del cumplimiento de algunas condiciones. Este plan está regulado por el gobierno alemán. El participante debe tener al menos 60 años para recibir dinero. Todo el dinero que usted contribuye al sistema de pensiones está garantizado. [12] Debido a esta garantía, el Riester Rente está restringido a invertir en inversiones seguras y de bajo rendimiento.
El Rürup Rente , que lleva el nombre de Bert Rürup , está destinado principalmente a personas con una carga fiscal elevada , pero todo el mundo puede participar. No hay subvenciones gubernamentales. Sin embargo, se proporciona una desgravación fiscal sobre la renta por las contribuciones a este plan, además de la desgravación fiscal relacionada con este plan. El Rürup Rente ofrece una pensión vitalicia garantizada. El pago de la pensión no puede comenzar antes de cumplir los 62 años. [12]
El plan de pensiones privado está pensado para todos aquellos que prefieren un pago flexible. Ofrece menos ventajas fiscales a cambio de restricciones gubernamentales mínimas. Debe mantenerse durante al menos 12 años y pagarse después de los 62 años para poder reclamar los beneficios fiscales del pago. Los planes flexibles pueden pagarse como una suma global (todo de una vez) o como un ingreso vitalicio. Los fondos del contrato también pueden heredarse. El dinero puede retirarse en cualquier momento antes de los 62 años, pero si se hace así, se incurrirá en el impuesto total sobre las ganancias de capital. [14]
Existen dos planes complementarios obligatorios para trabajadores: ARRCO ( Association des régimes de retraites complémentaires ) para trabajadores ejecutivos y AGIRC ( Association genérale des institutiones de retraite des cadres ) para trabajadores no ejecutivos, en los que los empleados y los empleadores deben contribuir. Si el participante no contribuye todo el tiempo, sus tasas de pensión son más bajas. Los beneficios pueden pagarse a partir de los 60 años, generalmente en forma de rentas vitalicias . [15]
A continuación, hay dos planes de pensiones voluntarios: el plan de pensiones ocupacional capitalizado – PERCO ( Plan d'épargne retraite ) y el plan de ahorro para la jubilación individual – PERP ( Plan d'épargne retraite populaire ). [14]
En el PERCO, los empleadores tienen que ofrecer varios fondos de inversión a los empleados con diferentes carteras . Los empleados pueden ahorrar como máximo una cuarta parte de su salario anual bruto. Para los empleadores, es obligatorio contribuir, pero no se establece la cantidad mínima. La cantidad máxima ahorrada en un horizonte de un año es de 5.149 euros en total de contribuciones del empleador y del empleado. No es posible utilizar el dinero antes de la jubilación. Las contribuciones realizadas por los empleados están sujetas al impuesto sobre la renta , pero la devolución de la inversión y las prestaciones de jubilación no. [14]
PERP es una forma de contribución individual a la pensión que proporciona ingresos adicionales durante la jubilación. Las condiciones de frecuencia y monto dependen del plan de seguro de pensión. La aseguradora está obligada a garantizar un aumento progresivo del nivel mínimo de beneficios. Por lo general, los beneficios se pagan en forma de anualidades , pero también es posible pagar una suma global . Participar en PERP también tiene un beneficio fiscal, ya que la cantidad de dinero depositada en este plan es deducible de impuestos hasta el 10% de los ingresos del año anterior. [14]