Crédito (del verbo latino crédito , que significa "uno cree") es el fideicomiso que permite a una parte proporcionar dinero o recursos a otra parte en el que la segunda parte no reembolsa a la primera inmediatamente (generando así una deuda ), sino que promete reembolsar o devolver esos recursos (u otros materiales de igual valor) en una fecha posterior. [1] Los recursos aportados por la primera parte pueden ser bienes, cumplimiento de promesas o prestaciones. [2] En otras palabras, el crédito es un método para hacer que la reciprocidad sea formal, legalmente exigible y extensible a un gran grupo de personas no relacionadas.
Los recursos proporcionados pueden ser financieros (por ejemplo, concesión de un préstamo ) o pueden consistir en bienes o servicios (por ejemplo, crédito al consumo). El crédito comprende cualquier forma de pago diferido. [3] El crédito lo concede un acreedor , también conocido como prestamista , a un deudor , también conocido como prestatario .
El término "crédito" se utilizó por primera vez en inglés en la década de 1520. El término proviene "del francés medio crédit (15c.) "creencia, confianza", del italiano credito, del latín creditum "un préstamo, cosa confiada a otro", del participio pasado de credere "confiar, confiar, creer". El significado comercial de "crédito" "era el original en inglés (creditor es [de] mediados del siglo XV)". La expresión derivada " credit union " se utilizó por primera vez en 1881 en inglés americano; la expresión " credit rating " se utilizó por primera vez en 1958. [4]
Las tarjetas de crédito adquirieron mayor importancia durante el siglo XX. Las empresas más grandes comenzaron a crear cadenas con otras empresas y utilizaron una tarjeta de crédito como forma de realizar pagos a cualquiera de estas empresas. Las empresas cobraban al titular de la tarjeta una determinada tarifa anual y elegían sus métodos de facturación, mientras que a cada empresa participante se le cobraba un porcentaje de la facturación total. Esto llevó a la creación de tarjetas de crédito en nombre de bancos de todo el mundo. [5] Algunas otras primeras tarjetas de crédito emitidas por bancos incluyen Bank Americard de Bank of America en 1958 y American Express Card de American Express también en 1958. Funcionaban de manera similar a las tarjetas de crédito emitidas por empresas; sin embargo, ampliaron el poder adquisitivo a casi cualquier servicio y permitieron al consumidor acumular crédito renovable . El crédito renovable era un medio para liquidar un saldo en una fecha posterior y al mismo tiempo incurrir en un cargo financiero por el saldo. [6]
Hasta la Ley de Igualdad de Oportunidades Crediticias de 1974, las mujeres en Estados Unidos recibían tarjetas de crédito en condiciones más estrictas, o no recibían ninguna. Podría resultar difícil para una mujer comprar una casa sin un aval masculino. [7] En el pasado, incluso cuando no se les prohibía explícitamente, las personas de color a menudo no podían obtener crédito para comprar una casa en vecindarios blancos.
El crédito emitido por bancos constituye la mayor proporción del crédito existente. La visión tradicional de los bancos como intermediarios entre ahorradores y prestatarios es incorrecta. La banca moderna se trata de creación de crédito. [8] El crédito se compone de dos partes, el crédito ( dinero ) y su correspondiente deuda , que requiere amortización con intereses . La mayoría (97% a diciembre de 2013 [8] ) del dinero en la economía del Reino Unido se crea como crédito. Cuando un banco emite crédito (es decir, concede un préstamo), escribe una entrada negativa en la columna de pasivos de su balance y una cifra positiva equivalente en la columna de activos; siendo el activo el flujo de ingresos por pago de préstamos (más intereses) de una persona solvente. Cuando la deuda se paga por completo, el crédito y la deuda se cancelan y el dinero desaparece de la economía. Mientras tanto, el deudor recibe un saldo de efectivo positivo (que se utiliza para comprar algo como una casa), pero también un pasivo negativo equivalente que deberá reembolsar al banco durante el período. La mayor parte del crédito creado se destina a la compra de tierras y propiedades, lo que genera inflación en esos mercados, que es un importante impulsor del ciclo económico .
Cuando un banco crea crédito, efectivamente se debe el dinero a sí mismo [ se necesita más explicación ] [ cita necesaria ] . Si un banco emite demasiados créditos malos (aquellos deudores que no pueden pagarlos), el banco se volverá insolvente ; tener más pasivos que activos. Que el banco nunca haya tenido dinero para prestar en primer lugar es irrelevante - la licencia bancaria permite a los bancos crear crédito - lo que importa es que los activos totales de un banco sean mayores que sus pasivos totales y que tenga suficientes activos líquidos - tales como efectivo - para cumplir con sus obligaciones con sus deudores. Si no lo hace, corre el riesgo de declararse en quiebra o de que se le retire la licencia bancaria.
Hay dos formas principales de crédito privado creadas por los bancos; crédito no garantizado (sin garantía), como tarjetas de crédito de consumo y pequeños préstamos no garantizados, y crédito garantizado (con garantía), generalmente garantizado contra el artículo que se compra con el dinero (casa, barco, automóvil, etc.). Para reducir su exposición al riesgo de no recuperar su dinero ( incumplimiento crediticio ), los bancos tenderán a conceder grandes sumas de crédito a quienes se consideren solventes y también a exigir garantías ; algo de valor equivalente al préstamo, que pasará al banco si el deudor no cumple con los términos de pago del préstamo. En este caso, el banco utiliza la venta de la garantía para reducir sus pasivos. Ejemplos de crédito garantizado incluyen hipotecas de consumo utilizadas para comprar casas, barcos, etc., y acuerdos de crédito PCP (plan de contrato personal) para la compra de automóviles.
Los movimientos de capital financiero normalmente dependen de transferencias de crédito o de capital . El mercado crediticio mundial tiene un tamaño tres veces mayor que el de las acciones mundiales. El crédito depende a su vez de la reputación o solvencia de la entidad que asume la responsabilidad de los fondos. La forma más pura es el mercado de swaps de incumplimiento crediticio , que es esencialmente un mercado negociado en seguros de crédito. Un swap de incumplimiento crediticio representa el precio al que dos partes intercambian este riesgo : el vendedor de protección asume el riesgo de incumplimiento del crédito a cambio de un pago, comúnmente expresado en puntos básicos (un punto básico es 1/100 por ciento ) de el monto nocional al que se hará referencia, mientras que el comprador de protección paga esta prima y, en caso de incumplimiento del subyacente (un préstamo, bono u otra cuenta por cobrar), entrega esta cuenta por cobrar al vendedor de protección y recibe del vendedor el monto principal (es decir, , se completa). [ cita necesaria ]
Existen muchos tipos de crédito, incluidos, entre otros, el crédito bancario, el crédito comercial , el crédito al consumo, el crédito de inversión , el crédito internacional y el crédito público .
En el comercio , el término " crédito comercial " se refiere a la aprobación del pago atrasado de bienes adquiridos. A veces no se concede crédito a un comprador que tiene inestabilidad o dificultades financieras. Las empresas suelen ofrecer crédito comercial a sus clientes como parte de los términos de un acuerdo de compra. Las organizaciones que ofrecen crédito a sus clientes a menudo emplean un administrador de crédito .
El crédito al consumo puede definirse como "dinero, bienes o servicios proporcionados a un individuo sin pago inmediato". Las formas comunes de crédito al consumo incluyen tarjetas de crédito , tarjetas de tiendas, financiación de vehículos de motor, préstamos personales ( préstamos a plazos ), líneas de crédito al consumo , préstamos de día de pago , préstamos minoristas (préstamos a plazos minoristas) e hipotecas . Ésta es una definición amplia de crédito al consumo y se corresponde con la definición de "préstamo a particulares" del Banco de Inglaterra. Dado el tamaño y la naturaleza del mercado hipotecario, muchos observadores clasifican los préstamos hipotecarios como una categoría separada de préstamos personales y, en consecuencia, las hipotecas residenciales están excluidas de algunas definiciones de crédito al consumo, como la adoptada por la Reserva Federal de Estados Unidos . [9]
El costo del crédito es la cantidad adicional, además de la cantidad prestada, que el prestatario tiene que pagar. Incluye intereses , honorarios de apertura y cualquier otro cargo. Algunos costos son obligatorios y requeridos por el prestamista como parte integral del contrato de crédito. Otros costos, como los del seguro de crédito , pueden ser opcionales; el prestatario elige si se incluyen o no como parte del acuerdo.
Los intereses y otros cargos se presentan de diferentes maneras, pero según muchos regímenes legislativos, los prestamistas deben cotizar todos los cargos obligatorios en forma de tasa porcentual anual (APR). [10] El objetivo del cálculo de la TAE es promover la "verdad en los préstamos", dar a los prestatarios potenciales una medida clara del coste real del préstamo y permitir una comparación entre productos competidores. La TAE se deriva del patrón de anticipos y reembolsos realizados durante el acuerdo. Los cargos opcionales generalmente no se incluyen en el cálculo de la APR. [11]
Las tasas de interés de los préstamos a consumidores, ya sean hipotecas o tarjetas de crédito, se determinan más comúnmente con referencia a una calificación crediticia . Calculado por agencias de calificación crediticia privadas o agencias de crédito centralizadas en función de factores como incumplimientos anteriores, historial de pagos y crédito disponible, las personas con puntajes crediticios más altos tienen acceso a APR más bajas que aquellos con puntajes más bajos. [12]
Medios relacionados con el crédito en Wikimedia Commons
Citas relacionadas con el crédito en Wikiquote