LendingClub es una empresa de servicios financieros con sede en San Francisco, California . [6] Fue el primer prestamista entre pares en registrar sus ofertas como valores ante la Comisión de Bolsa y Valores (SEC) y en ofrecer operaciones de préstamos en un mercado secundario. En su apogeo, LendingClub fue la plataforma de préstamos entre pares más grande del mundo. [7] La empresa informó que se habían originado $15,98 mil millones en préstamos a través de su plataforma hasta el 31 de diciembre de 2015. [8]
LendingClub permitió a los prestatarios crear préstamos personales sin garantía de entre $1,000 y $40,000. El período estándar del préstamo era de tres años. Los inversores podían buscar y explorar las listas de préstamos en el sitio web de LendingClub y seleccionar los préstamos en los que querían invertir en función de la información proporcionada sobre el prestatario, el monto del préstamo, la calificación del préstamo y el propósito del préstamo. Los inversores ganaron dinero con los intereses de estos préstamos. LendingClub ganó dinero cobrando a los prestatarios una tarifa de apertura y a los inversores una tarifa de servicio.
LendingClub también ofrece préstamos tradicionales directos a consumidores, incluidas transacciones de refinanciación de automóviles, a través de WebBank, un banco industrial autorizado por el estado y asegurado por la FDIC, cuya sede se encuentra en Salt Lake City . Los préstamos no son financiados por inversores, sino que se asignan a otras instituciones financieras.
La empresa recaudó 1.000 millones de dólares en lo que se convirtió en la mayor oferta pública inicial de tecnología de 2014 en Estados Unidos. Aunque se la considera pionera en la industria de la tecnología financiera y una de las mayores firmas de este tipo, LendingClub experimentó problemas a principios de 2016, con dificultades para atraer inversores, un escándalo sobre algunos de los préstamos de la empresa y preocupaciones de la junta directiva sobre las revelaciones del director ejecutivo Renaud Laplanche que llevaron a una gran caída en el precio de sus acciones y a la renuncia de Laplanche.
En 2020, LendingClub adquirió Radius Bank y anunció que cerraría su plataforma de préstamos entre pares. Los titulares de cuentas existentes seguirán cobrando intereses sobre los pagarés existentes hasta que cada préstamo se pague o entre en mora, pero no habrá nuevos préstamos disponibles para inversiones individuales. Tampoco es posible vender préstamos existentes a través de un mercado secundario, como ocurría antes.
LendingClub se lanzó inicialmente en Facebook como una de las primeras aplicaciones de Facebook. [9] [10] Después de recibir $10,26 millones en una ronda de financiación de Serie A en agosto de 2007, de los inversores de capital de riesgo Norwest Venture Partners y Canaan Partners , LendingClub se convirtió en una empresa de préstamos entre pares a gran escala . [9] [11]
El 8 de abril de 2008, LendingClub suspendió temporalmente el registro de nuevos prestamistas, canceló su programa de afiliados y entró en un "período de calma" mientras esperaba la aprobación para emitir pagarés a los prestamistas. [12] El 20 de junio de 2008, LendingClub presentó una declaración S-1 [13] ante la Comisión de Bolsa y Valores de los Estados Unidos (SEC) solicitando el registro de 600 millones de dólares en "Pagarés dependientes del pago de los miembros" que se emitirían en su sitio web. [14] El 1 de agosto de 2008, LendingClub presentó una enmienda a su Formulario S-1 [15] que describe nuevas fórmulas de tasa de interés, así como más detalles sobre un "sistema de comercio de reventa". [16] El 14 de octubre de 2008, LendingClub anunció la finalización del proceso de registro de la SEC, publicó el prospecto presentado en su sitio web y reanudó el registro de nuevos prestamistas. Los pagarés emitidos a partir del 14 de octubre de 2008 representan valores de LendingClub en lugar de obligaciones directas del prestatario final y son negociables (se pueden comprar y vender) en la plataforma de negociación Foliofn. [17] En marzo de 2009, LendingClub recaudó 12 millones de dólares en una ronda de financiación de Serie B liderada por Morgenthaler Ventures . [18]
En abril de 2010, la empresa recaudó 24,5 millones de dólares en una financiación de Serie C liderada por Foundation Capital y a la que se unieron inversores existentes, incluidos Morgenthaler Ventures, Norwest Venture Partners y Canaan Partners. [19]
En agosto de 2011, LendingClub recaudó 25 millones de dólares adicionales en capital de riesgo de Union Square Ventures y Thomvest, propiedad de la familia Thomson de Thomson-Reuters. [4] [20] Esto llevó a que LendingClub obtuviera una valoración posterior al dinero de 275 millones de dólares y un aumento de 80 millones de dólares en la valoración con respecto al año anterior. [21] El fundador de Thomson-Reuters, Peter J. Thomson, también invirtió una cantidad no especificada de su fortuna personal en LendingClub. [22] En el otoño de 2011, la sede de LendingClub se trasladó al centro de San Francisco; sus oficinas anteriores estaban ubicadas en Sunnyvale y Redwood City . [4] El cofundador Soul Htite se trasladó a China para iniciar Dianrong.com , una empresa de préstamos entre pares con sede en Shanghái . [23]
En 2012, la empresa empleaba a unas 80 personas, y Renaud Laplanche seguía siendo el director ejecutivo de la empresa y presidente del consejo de administración. [4] [24] [25] La empresa promedió unos 1,5 millones de dólares en originaciones de préstamos diariamente, con un total de 600 millones de dólares desde su fundación. [26] En abril de 2012, el registro de LendingClub en la SEC de 2008 se renovó por 1.000 millones de dólares en pagarés dependientes de pagos de miembros y entró en vigor el 10 de abril de 2012. [27] En junio de 2012, la empresa recibió 15 millones de dólares en nuevos fondos de Kleiner Perkins Caufield & Byers y 2,5 millones de dólares de inversiones personales de John J. Mack . La socia de Kleiner Perkins, Mary Meeker, se unió a Mack en el consejo de administración de LendingClub. [28] Esto llevó a una valoración de la empresa de 570 millones de dólares. [29] En noviembre de 2012, LendingClub superó los mil millones de dólares en préstamos emitidos desde su creación y anunció que ahora tenían un flujo de caja positivo. [30]
En mayo de 2013, Google Capital adquirió una participación en LendingClub. [29] LendingClub también comenzó a asociarse con bancos más pequeños para ayudar a agilizar sus operaciones de préstamos pequeños. En junio de 2013, la empresa se asoció con Titan Bank en Texas y Congressional Bank en Maryland para ayudarlos a facilitar préstamos que de otro modo no habrían sido rentables para ellos. [31] [32]
En marzo de 2014, LendingClub comenzó a proporcionar préstamos a pequeñas empresas . [33] En abril de 2014, LendingClub adquirió Springstone Financial. [34] El 27 de agosto de 2014, LendingClub presentó una solicitud de IPO ante la SEC, [35] la oferta tuvo lugar en diciembre de 2014. [36] El 10 de diciembre de 2014, la compañía recaudó casi $900 millones en la IPO tecnológica más grande de EE. UU. de 2014. Las acciones terminaron el primer día de negociación con un alza del 56%, valorando a la compañía en $8.5 mil millones. [37]
En abril de 2015, Laplanche dijo a Forbes que LendingClub se expandiría a préstamos para automóviles e hipotecas. [38] LendingClub también anunció una asociación con Google para extender crédito a empresas más pequeñas que utilizan los servicios comerciales de Google. [39] La compañía firmó asociaciones con Google, Alibaba.com, BancAlliance y HomeAdvisor, incluida la investigación de prestamistas bancarios comunitarios para BancAlliance (un grupo de 200 bancos), con el fin de enviar a las personas de su plataforma a varias instituciones financieras comunitarias. [40] Ese año, LendingClub se asoció con Opportunity Fund, anunciado por el expresidente Bill Clinton en la Clinton Global Initiative. La asociación tenía como objetivo proporcionar $10 millones a pequeñas empresas en áreas de California que están desatendidas por los prestamistas. [41] LendingClub y otros prestamistas para pequeñas empresas se asociaron con Sam's Club para ofrecer su producto de "centro de préstamos comerciales". [42]
Al igual que otros prestamistas entre pares, como Prosper, Sofi y Khutzpa.com, LendingClub experimentó cada vez más dificultades para atraer inversores a principios de 2016. Esto llevó a la empresa a aumentar la tasa de interés que cobraba a los prestatarios en tres ocasiones durante los primeros meses del año. [43] El aumento de las tasas de interés y las preocupaciones sobre el impacto de la desaceleración de la economía de los Estados Unidos provocaron una gran caída en el precio de las acciones de LendingClub. [44]
En abril de 2016, un empleado de LendingClub informó a Laplanche que las fechas de préstamos de la empresa por un valor aproximado de 3 millones de dólares estadounidenses parecían haber sido alteradas. [43] El auditor interno de LendingClub contrató a una empresa externa para que investigara el informe. [45] Esta investigación encontró problemas adicionales con los préstamos, incluido el hecho de que 22 millones de dólares estadounidenses en préstamos que se habían vendido al banco de inversiones Jefferies en realidad no cumplían con los criterios de inversión del banco. LendingClub recompró estos préstamos al banco y los revendió. [43] [46]
El New York Times informó que la investigación concluyó que Laplanche no había revelado a la junta directiva que poseía parte de un fondo de inversión que LendingClub estaba considerando comprar. [43] El Wall Street Journal también afirmó que se descubrió que Laplanche no había revelado completamente lo que sabía sobre los préstamos problemáticos. [46]
El 6 de mayo, la junta directiva de LendingClub le dejó en claro a Laplanche que ya no contaba con su confianza, lo que llevó a su renuncia el 9 de mayo. [43] El Wall Street Journal informó que Laplanche había sido despedido por la junta directiva. Tres de los otros gerentes de la empresa también habían sido despedidos o habían renunciado en ese momento como resultado de los préstamos problemáticos. [46] El precio de las acciones de LendingClub cayó un 34 por ciento adicional después de que se anunciara la salida de Laplanche. [43] Esto colocó el precio de las acciones en el 70 por ciento del precio en el momento de la oferta pública inicial de la empresa. [45] Como resultado del incidente, se informó que la Comisión de Bolsa y Valores estaba investigando las revelaciones de LendingClub a los inversores. [46]
En diciembre de 2017, el Financial Times informó que LendingClub "ha tenido dificultades para superar los efectos de un escándalo de gobernanza el pasado mes de mayo" y que la empresa "ha luchado para mantener a los grandes inversores comprando préstamos" a pesar de las mejoras en su gobernanza interna. [47] Estos desafíos la han llevado a aumentar su estimación de pérdidas y han provocado nuevas caídas en el precio de sus acciones. En ese momento, muchas otras empresas de préstamos entre pares también estaban experimentando dificultades. [47] [48]
En una entrevista con Business Insider en diciembre de 2019, la ejecutiva Valerie Kay señaló que LendingClub había cambiado su enfoque hacia los inversores institucionales, así como sus préstamos tradicionales entre pares, a través de un nuevo proyecto llamado "Scale", enfocado en entregar muestras representativas de préstamos en lugar de préstamos individuales, denominado programa "Select". LendingClub había crecido hasta los $10,8 mil millones en originaciones de préstamos anuales en el año 2018. [49]
En abril de 2020, la empresa anunció que despediría a alrededor de un tercio de sus empleados en previsión de la crisis económica resultante de la pandemia de COVID-19 . [50]
En agosto de 2020, la empresa suspendió su plataforma de negociación secundaria, alojada por Folio , lo que redujo la liquidez para los inversores peer to peer existentes.
En octubre de 2020, la empresa suspendió todas las nuevas cuentas de préstamos en su sitio web como parte de la reestructuración en un neobanco después de la adquisición de Radius Bank .
En diciembre de 2020, la empresa dejó de operar como prestamista entre pares. [51]
En febrero de 2020, LendingClub anunció que había acordado comprar Radius Bank por 185 millones de dólares en efectivo y acciones. [52] El acuerdo fue la primera vez desde la crisis financiera de 2008 que un prestamista "fintech" estadounidense compró un banco regulado. [53] En 2021, se integró a la marca LendingClub. [54]
Radius había sido fundado en 1987 como First Trade Union Bank por el sindicato de carpinteros de Massachusetts, utilizando fondos de pensiones. [55] [56] [57] El banco, sin embargo, tuvo problemas durante la crisis de las hipotecas de alto riesgo , cuando invirtió fuertemente en bienes raíces comerciales. En 2014, pasó a llamarse Radius Bank. [58] En junio de 2016, inversores privados habían adquirido aproximadamente el 95% de Radius Bancorp en respuesta a las regulaciones Dodd Frank . [55] [59] [60] [61]
LendingClub permitió a los prestatarios crear listados de préstamos en su sitio web proporcionando detalles sobre ellos mismos y los préstamos que deseaban solicitar. Todos los préstamos eran préstamos personales sin garantía y podían ser de entre $1,000 y $40,000. Sobre la base de la calificación crediticia del prestatario , el historial crediticio, el monto del préstamo deseado y la relación deuda-ingreso del prestatario , LendingClub determinó si el prestatario era solvente y asignó a sus préstamos aprobados una calificación crediticia que determinaba la tasa de interés y las tarifas a pagar. El período estándar del préstamo era de tres años; había un período de cinco años disponible con una tasa de interés más alta y tarifas adicionales. Los préstamos se pueden reembolsar en cualquier momento sin penalización .
Sólo los inversores en 39 estados de EE. UU. eran elegibles para comprar pagarés en la plataforma LendingClub. [ cita requerida ]
Los inversores podían buscar y explorar los listados de préstamos en el sitio web de LendingClub y seleccionar los préstamos en los que querían invertir en función de la información proporcionada sobre el prestatario, el monto del préstamo, la calificación del préstamo y el propósito del préstamo. Los préstamos solo podían elegirse a las tasas de interés asignadas por LendingClub, pero los inversores podían decidir cuánto financiar a cada prestatario, con una inversión mínima de $25 por pagaré. [62] [ Se necesita una fuente no primaria ]
Los inversores ganaron dinero con los intereses. Las tasas variaban del 6,03% al 26,06%, dependiendo de la calificación crediticia asignada a la solicitud de préstamo. [63] Las calificaciones asignadas a estas solicitudes iban en orden alfabético de la A a la G, siendo A el préstamo de mayor calificación y menor interés. Cada una de estas calificaciones con letras tenía cinco subcalificaciones más finas, numeradas del 1 al 5, siendo 1 la subcalificación más alta. [ cita requerida ] LendingClub ganó dinero cobrando a los prestatarios una comisión de apertura y a los inversores una comisión de servicio. El tamaño de la comisión de apertura dependía de la calificación crediticia y oscilaba entre el 1,1 y el 5,0% del importe del préstamo. El tamaño de la comisión de servicio era del 1% sobre todos los importes que paga el prestatario. [64] La empresa facilitaba tasas de interés que eran mejores para los prestamistas y los prestatarios de las que recibirían de la mayoría de los bancos. Entre su fundación y 2013, el sitio web generó un retorno promedio de entre el seis y el nueve por ciento para los inversores. [65] Sin embargo, como los prestamistas otorgaban préstamos personales a individuos en el sitio, sus ganancias eran gravables como ingresos personales en lugar de ingresos por inversiones. Por lo tanto, los ingresos provenientes de los préstamos de LendingClub podían tributar a una tasa más alta que las inversiones gravadas a la tasa de ganancias de capital .
Después de la emisión de los pagarés, LendingClub compró los préstamos al banco emisor y los pagarés pasaron a ser obligaciones de LendingClub, y no del prestatario final: LendingClub ha prometido pagar al tenedor de los pagarés el dinero que recibe del prestatario menos sus comisiones por servicios, mientras que los tenedores de pagarés de LendingClub tienen la condición de acreedores no garantizados de LendingClub. Esto significa que existe el riesgo de que el inversor pueda perder la totalidad o parte de la inversión si LendingClub se declara insolvente o en quiebra, incluso si el prestatario final sigue pagando. [25]
Hasta agosto de 2020, los inversores tenían la posibilidad de poner a la venta pagarés antes de que estos alcanzaran su vencimiento. Este servicio se ofrecía en asociación con FOLIOfn Investments, que cobraba una comisión del 1 % por las ventas de pagarés, lo que convirtió a LendingClub en la primera red de préstamos entre pares en ofrecer un mercado secundario para préstamos entre pares. Otras redes de préstamos entre pares, como Khutzpa.com, posteriormente también se asociaron con FOLIOfn Investments para ofrecer un mercado secundario. [66] [67] A partir del 28 de agosto de 2020, se suspendió el mercado secundario para la negociación de pagarés de Lending Club.
En 2016, una gran proporción de los fondos para préstamos facilitados por LendingClub provenían de fondos de cobertura . Durante mayo de ese año, LendingClub buscaba vender préstamos por valor de cientos de millones de dólares en forma de bonos como parte de una estrategia para superar las dificultades para acceder a financiación suficiente. [68]
Cuando se fundó, LendingClub se posicionó como un servicio de redes sociales y creó oportunidades para que los miembros identificaran afinidades grupales, basándose en una teoría de que los prestatarios tendrían menos probabilidades de optar por préstamos con los que tenían afinidades y relaciones sociales. Desarrolló un algoritmo llamado LendingMatch para identificar factores de relación comunes, como la ubicación geográfica, los antecedentes educativos y profesionales y la conectividad dentro de una red social determinada. [69] [70] [71]
Después de registrarse en la SEC, LendingClub dejó de presentarse como una red social y mantuvo que la afinidad social necesariamente reducirá el riesgo de impago. Ahora presenta el algoritmo simplemente como una herramienta de búsqueda para que los inversores encuentren los pagarés que les gustaría comprar, utilizando atributos del prestatario y del préstamo, como la duración del préstamo, la tasa de interés promedio ponderada objetivo, la calificación crediticia del prestatario, la permanencia en el empleo, la condición de propietario de la vivienda y otros. [72] Para reducir el riesgo de impago, LendingClub se centra en prestatarios con alta capacidad crediticia, rechazando aproximadamente el 90% de las solicitudes de préstamo que recibió a partir de 2012 [73] y asignando tasas de interés más altas a los prestatarios más riesgosos dentro de sus criterios crediticios. [26] Solo los prestatarios con una puntuación FICO de 660 o más pueden ser aprobados para préstamos. [63]
Las estadísticas del sitio web de LendingClub indican que, al 31 de diciembre de 2016, el 62,3 por ciento de los prestatarios informan que utilizan sus préstamos para refinanciar otros préstamos o pagar deudas de tarjetas de crédito. [74]
Al 30 de junio de 2015, el prestatario promedio de LendingClub tiene una puntuación FICO de 699, una relación deuda-ingreso del 17,7 % (excluyendo hipotecas), 16,2 años de historial crediticio, $73 945 de ingresos personales y solicita un préstamo promedio de $14 553 que utiliza para la consolidación de deudas o para pagar deudas de tarjetas de crédito. Los inversores habían financiado $11 217 348 156 en préstamos, de los cuales $1 911 759 192 procedían del segundo trimestre de 2015. La tasa de interés promedio nominal es del 14,08 %, la tasa de morosidad del 3,39 % y una rentabilidad neta anualizada promedio (neto de morosidades y comisiones por servicio) del 8,93 %. [26] [75] Los retornos promedio de inversión para los prestamistas de LendingClub están entre 5,47% y 10,22%, con 23 trimestres consecutivos de retornos positivos a partir del segundo trimestre de 2013. [76]
LendingClub opera un banco comunitario centrado en Internet con sede en Lehi, Utah . [77] LendingClub es miembro de la FDIC y un prestamista de vivienda equitativo , así como miembro de la red de cajeros automáticos NYCE SUM . [78] [79]
LendingClub anteriormente tenía una sucursal bancaria física ubicada en Boston cuando operaba como Radius Bank. [80] Los clientes tienen acceso a banca en línea y aplicaciones móviles disponibles para dispositivos iOS y Android y ofrecen reembolsos gratuitos en cajeros automáticos en todo el mundo. [81] [82] [83]
El banco lanzó su primera asociación fintech con LevelUp en 2013. [84] [85] A esto le siguió una asociación con Prosper para proporcionar préstamos personales en 2015. [86] [87] [88]
Radius Bank lanzó otra asociación fintech en julio de 2015 con Aspiration. [89] [90]
LendingClub Bank ofrece servicios de depósito y financiación a pequeñas y medianas empresas. El banco ha sido un prestamista de la Small Business Administration (SBA) desde 2009, centrado principalmente en préstamos en la región noreste de los EE. UU. [91] [92] En mayo de 2016, el banco amplió su programa de préstamos SBA a nivel nacional con el establecimiento de un nuevo equipo de préstamos garantizados por el gobierno . [91] En diciembre de 2016, el banco adquirió la división de financiación de equipos de NewStar Financial. [93] [94] [95] [96]
El 29 de octubre de 2020, el banco avanzó en su asociación con la interfaz de programación de aplicaciones (API) Treasury Prime con el lanzamiento de su software bancario Business API y la tecnología de prueba sandbox. [97] [98]
En 2011 y 2012, la empresa fue nombrada como una de las AlwaysOn Global 250. [99] [100] LendingClub es el ganador del Premio Pionero Tecnológico del Foro Económico Mundial 2012. [101] Ha sido reconocido por Forbes como una de las 20 empresas más prometedoras de Estados Unidos en 2011 [4] y 2012, [102] y por Fast Company como una de las diez empresas financieras más innovadoras del mundo. [103] Fue nombrado uno de los Disruptor 50 por CNBC en mayo de 2013 y 2014, como un innovador disruptivo en servicios financieros de próxima generación. [104] [105] En 2014, LendingClub fue reconocido por Inc. como una de las 500 empresas privadas de más rápido crecimiento en Estados Unidos en el puesto 248. [106] Renaud Laplanche , fundador y director ejecutivo de la empresa, también recibió el Premio a la Innovación de The Economist en 2014 en la categoría de productos de consumo. [107]
{{cite press release}}: CS1 maint: nombres numéricos: lista de autores ( enlace )