Kerr Neilson (nacido el 17 de octubre de 1949 [ cita requerida ] ) es un gestor de inversiones australiano nacido en Sudáfrica que cofundó Platinum Asset Management . La capacidad de Neilson para elegir constantemente acciones de alto rendimiento le ha valido el apodo de " Warren Buffett de Australia ". [1] [2] [3] En febrero de 2023, su patrimonio neto se estimaba en 960 millones de dólares estadounidenses según Forbes . [4]
Kerr Neilson nació en Johannesburgo, Sudáfrica, el 17 de octubre de 1949. [ cita requerida ] Neilson demostró por primera vez una inclinación por un futuro en la gestión de inversiones cuando compró su primera acción a la edad de 13 años. [ 4 ] En 1971, Neilson se graduó con una Licenciatura en Comercio de la Universidad de Ciudad del Cabo . [ 5 ] Su comprensión del comercio se originó en una familia empapada en inventos que datan de la revolución industrial en Escocia. James Beaumont Neilson fue un inventor escocés cuyo proceso de soplado en caliente aumentó en gran medida la eficiencia de la fundición de hierro.
Neilson se formó como analista de inversiones con John Evans en el departamento de pensiones de Cortaulds, Londres . [6] Después de regresar a Sudáfrica en 1972, se convirtió en jefe de investigación en Anderson Wilson Stockbrokers. Luego se mudó a Australia diez años más tarde para unirse a la división de gestión de fondos de Bankers Trust Australia, en mayo de 1983.
En 1994, Neilson cofundó Platinum Asset Management con el respaldo financiero de George Soros . [7] Neilson actuó como director gerente, director ejecutivo y director de inversiones. Fundada como una empresa especializada en renta variable internacional, Platinum Asset Management gestionó unos 22.000 millones de dólares australianos en fondos en 2020. [8] Platinum Asset Management sigue adoptando las ideologías de inversión de Neilson con una filosofía de inversión contraria y a largo plazo que mira más allá de las turbulencias del mercado a corto plazo para lograr fuertes retornos absolutos a largo plazo. [8] En 2018, Kerr Neilson renunció como director ejecutivo y fue reemplazado por Andrew Clifford, el CIO de Platinum, quien asumió ambos roles. [8] Kerr Neilson renunció al directorio de Platinum Asset Management en 2022. [9]
Platinum nació como una empresa especializada en acciones internacionales y continúa operando a nivel mundial en 2023, con una cartera multimillonaria. [8] El éxito de la empresa se atribuye a la capacidad de Neilson de trascender las turbulencias del mercado a corto plazo y centrarse en los rendimientos a largo plazo, una filosofía que se desarrolló durante décadas. [10] Este enfoque se impregnó en Platinum Asset Management con Neilson como CEO y CIO.
En 2015, Neilson dio una charla sobre qué hace que un inversor sea excelente. Controlar las emociones es la primera prioridad, pero además, según sugirió la charla, es esencial evitar el sesgo de disponibilidad y la extrapolación. [11]
En 2018, Neilson escribió un blog muy leído titulado " El hermoso juego de la inversión". [12] El blog destaca que invertir no se trata solo de las cosas nuevas y brillantes. De hecho, la atención de los inversores a las cosas nuevas y brillantes hace que las cosas viejas y cansadas se vuelvan inusualmente aburridas y descuidadas y, en consecuencia, se infravaloren. Es a partir de esta comprensión de que el precio lo es todo, pero también no es nada, sin una comprensión de las cualidades inherentes de la inversión en cuestión.
En marzo de 2021, el Fondo Argyle comenzó a funcionar con la función de gestionar los intereses financieros de las familias. La AFR informó [13] que el Fondo Argyle gestiona una cartera de acciones cotizadas variada9 con más de 100 acciones, pero tiene el 85 por ciento invertido en las 60 posiciones más importantes.
Se estima que el historial de Kerr Neilson es de +17,1% anual durante 40 años (1984 – 2023). Por lo tanto, una inversión original de $10 000 se convierte en $5 445 189 al año 40 o equivale a una rentabilidad de 545 veces la inversión original. El índice MSCI Total Return en AUD durante el mismo período de tiempo ha arrojado un +9,4% anual, lo que destaca el rendimiento superior sustancial de Kerr de +7,6% anual durante 40 años. El historial coloca a Kerr Neilson entre un nivel de élite de inversores globales, con historiales [14] de más de 35 años o más. Todos los cálculos se realizan en años fiscales, incluyen ingresos y capital, aplican reinversión y son antes de comisiones.
El historial de 40 años se calcula utilizando un período que abarca cuatro carteras:
El notable desempeño de otros fondos administrados por el Sr. Neilson bajo el paraguas de BT Selects Market, como los (1) y (2) a continuación, sugiere un alto grado de agilidad conceptual y de mercado.
Lo que es notable es que Neilson tuvo un rendimiento materialmente superior en los mercados a la baja. Durante el año fiscal australiano de 1988, el BT Select Imputations Fund logró un +39,8%. En comparación, el índice All Ordinaries de Australia cayó un 13,3% [19] (el año fiscal de 1988, incluido el 20 de octubre de 1987, cayó un 25%, su mayor pérdida en un día de la historia). En otro período difícil en los mercados globales después del auge tecnológico de 2000, el Platinum International Fund subió un 59% entre 2000 y 2003, mientras que el MSCI cayó un 31% en total.
En más de 40 años, el desempeño de Neilson ha tenido pocos períodos de caída; estos fueron especialmente notables en 2011-12 y el año fiscal 2022, cuando el Fondo Argyle cayó un 2,8%, pero el MSCI cayó un 11,9%.
La Fundación Neilson se creó en 2007 para apoyar tanto a las artes como a las organizaciones benéficas que trabajan en pos de la cohesión social. La fundación se creó con fondos recaudados mediante la emisión de acciones de Platinum Asset Management. Desde su creación, la fundación ha desembolsado más de 150 millones de dólares. [13] El valor actual de la Fundación Neilson supera los 260 millones de dólares australianos.
La fundación favorece iniciativas innovadoras en dos áreas principales:
En el sitio web de la Fundación Neilson se hace referencia a una lista de más de 40 organizaciones beneficiarias [20].
Kerr Neilson continúa administrando los fondos de la fundación, con su enfoque tradicional.
Neilson y su ex esposa, Judith , se divorciaron en 2015. Tienen dos hijos. [21] En 2009, Kerr y Judith Neilson establecieron y abrieron la White Rabbit Gallery en Chippendale Sydney para exhibir la colección de arte contemporáneo chino de Judith. Judith acumuló la colección a partir de visitas trimestrales a estudios de arte en toda China, desde 2000. Judith tiene una de las colecciones de arte chino contemporáneo más importantes del mundo. [22] La colección White Rabbit ha sido reportada en muchas publicaciones (SMH, Herald y AFR) como una colección sin comparación. [23]
Platinum Asset Management ha publicado dos folletos titulados Reflections on Investment y Curious Investor Behaviour . En la compilación de los folletos, Neilson explica sus reflexiones a partir de sus propias experiencias. En el prólogo, Neilson dice que la inversión se apoya en gran medida en el sentido común, que es a la vez un apoyo y un obstáculo para el proceso de aprendizaje.
En 2007, Kerr Neilson puso a flote el 20% de Platinum Asset Management en la ASX . [5] La mayoría de las acciones que retuvo Neilson (57%) estaban valoradas en 2.900 millones de dólares australianos y convirtieron a Neilson en multimillonario y en una de las personas más ricas de Australia. [5] Neilson figuró en las listas de Forbes de las 50 personas más ricas de Australia y multimillonarios australianos desde 2010 hasta 2019. [5] En 2023, su patrimonio neto se evaluó en 960 millones de dólares estadounidenses , según Forbes . [4]