El método estandarizado para el riesgo de crédito de contraparte ( SA-CCR ) es el marco de requisitos de capital bajo Basilea III que aborda el riesgo de contraparte en las operaciones con derivados . [1] Fue publicado por el Comité de Basilea en marzo de 2014. [2] Véase Basilea III: Finalización de las reformas posteriores a la crisis .
El marco reemplazó ambos enfoques de modelos no internos: el método de exposición actual (CEM) y el método estandarizado (SM). Se pretende que sea una "metodología sensible al riesgo", es decir, consciente de la clase de activos y la cobertura , que diferencie entre operaciones con margen y sin margen y reconozca los beneficios de la compensación , consideraciones que no se abordaron suficientemente en los marcos anteriores.
SA-CCR calcula la exposición en caso de impago , EAD, de los derivados y las "operaciones con liquidación prolongada" expuestas al riesgo de crédito de la contraparte, donde EAD = α × (RC + PFE) . Aquí, α es un "multiplicador" de 1,4, que actúa como un amortiguador para garantizar una cobertura suficiente; y:
El SA-CCR EAD es un insumo para el cálculo del capital regulatorio del banco donde se combina con la PD y LGD de la contraparte para derivar RWA ; algunos bancos incorporan SA-CCR en sus cálculos de KVA . Debido a su agregación en dos pasos, la asignación de capital entre mesas de operaciones (o incluso clases de activos) es un desafío; lo que dificulta calcular de manera justa el rendimiento del capital ajustado al riesgo de cada mesa . Luego, aquí se proponen varios métodos. [3] SA-CCR también se incluye en otros resultados regulatorios como el coeficiente de apalancamiento y el coeficiente de financiación estable neta .