Bennett Funding Group era una empresa de arrendamiento y financiación con sede en Syracuse, Nueva York . BFG operaba bajo las marcas Bennett Receivables Corporation, Bennett Receivables Corporation II, Bennett Management and Development Corporation, +++The Processing Center, Inc., Resort Service Company, Inc., American Marine International, Ltd., Aloha Leasing y Aloha Capital Corporation.
Del sitio web de la SEC :
El 28 de marzo de 1996, la SEC presentó una demanda civil contra The Bennett Funding Group, Inc., su director financiero, Patrick R. Bennett, y otras empresas controladas por Bennett, en relación con un supuesto plan fraudulento. La SEC alegó que los demandados habían recaudado fraudulentamente más de varios cientos de millones de dólares, supuestamente para comprar cesiones de arrendamientos de equipos y pagarés.
El 29 de marzo de 1996, las cuatro empresas demandadas solicitaron protección en virtud del Capítulo 11 del Código de Quiebras. El 18 de abril de 1996, el Tribunal de Quiebras del Distrito Norte de Nueva York designó a Richard C. Breeden como síndico.
Bennett Funding Group era una empresa financiera que alquilaba equipos de oficina, como fotocopiadoras y máquinas de fax , y luego vendía títulos a inversores respaldados por los contratos de arrendamiento. La empresa fue fundada y propiedad exclusiva de Edmund ("Bud") y Kathleen Bennett. La empresa estaba dirigida por sus hijos, Michael, el director ejecutivo, y Patrick, el director financiero.
La SEC presentó cargos civiles contra la empresa en marzo de 1996. El 13 de diciembre de 2004, la acción civil de la SEC contra Patrick R. Bennett se cerró con base en un acuerdo de consentimiento final entre Patrick R. Bennett y la SEC, sin que Patrick R. Bennett admitiera ninguna irregularidad y sin ningún juicio financiero contra Patrick R. Bennett. [1]
Los fondos de la empresa se invirtieron en cosas como el hipódromo de Vernon Downs , los barcos de juego llamados Speculator y el Gold Shore Casino, el Hotel Syracuse , un yate de 70 pies llamado Lady Kathleen y el casino Harold's Club en Reno, Nevada . [2] [3] [4] [5] Bennett Funding luego se declaró en quiebra del Capítulo 11. La quiebra finalizó en 2009, con recuperaciones de más de $752 millones. En el momento de la declaración de quiebra, los activos totales declarados de The Bennett Funding Group, Inc. ("Bennett Funding Group") excedían los pasivos totales. [6]
El 25 de febrero de 2008, el juez del tribunal de quiebras dictó una orden aprobando un acuerdo de liquidación global entre el síndico del Capítulo 7 de Bennett Funding Group y Patrick R. Bennett, y otras partes, desestimando todas las reclamaciones contra Patrick R. Bennett y las contrademandas presentadas por Patrick R. Bennett contra el síndico del Capítulo 7, sin que Patrick R. Bennett admitiera ninguna irregularidad y sin ninguna sentencia financiera contra Patrick R. Bennett [7].
Once personas implicadas en el supuesto fraude se enfrentaron a cargos penales. Nueve se declararon culpables, incluido Michael Bennett, uno fue declarado inocente y otro, Patrick Bennett, fue condenado. El primer juicio penal de Patrick R. Bennett terminó en un punto muerto del jurado sobre todas las acusaciones de fraude y lavado de dinero . El segundo juicio de Patrick R. Bennett concluyó el 10 de junio de 1999, nuevamente con un punto muerto del jurado sobre todos los cargos relacionados con el supuesto esquema Ponzi , pero las condenas por fraude y lavado de dinero relacionadas con los estados financieros auditados de Bennett Funding Group . También se dictó una orden de decomiso penal contra Patrick R. Bennett a favor del gobierno con base en las transacciones financieras subyacentes a las acusaciones de lavado de dinero, fondos que nunca recibió personalmente Patrick R. Bennett [8] Al concluir el segundo juicio, los cargos del supuesto esquema "Ponzi" fueron desestimados a petición del gobierno. [9]
En abril de 2000, Patrick R. Bennett fue sentenciado a 30 años de prisión federal (que luego se redujeron a 22 años) de conformidad con las pautas de sentencias federales obligatorias. Edmund y Kathleen Bennett no fueron acusados. [10]
El 12 de enero de 2015, la responsabilidad penal por decomiso contra Patrick R. Bennett fue cancelada en un caso de quiebra federal. [11]