Baring Vostok Capital Partners es la mayor firma de capital privado independiente centrada en inversiones en Rusia y la Comunidad de Estados Independientes . Los fondos de capital privado de Baring Vostok invierten en una amplia gama de industrias que incluyen petróleo y gas, productos de consumo, medios y tecnología, telecomunicaciones y servicios financieros.
El asesor de inversiones de los fondos, Baring Vostok Capital Partners ( Guernsey ), ha sido elegido varias veces desde 2005 como “Empresa rusa de capital privado del año” por los lectores de Private Equity International y Private Equity Online. El subasesor de BVCP tiene una sucursal en Moscú con un equipo de 40 profesionales de inversión con experiencia. [2]
Desde su fundación en 1994 hasta 2004, la empresa fue una subsidiaria de Baring Private Equity International, que era una filial de Barings Bank . Además de Baring Vostok, las filiales de BPEP International incluyen Baring Private Equity Asia [3] así como Baring Private Equity Partners India, fundada en 1984. [4] La filial latinoamericana de BPEP International se conoce como GP Investments , una empresa líder en capital privado. firma en Brasil. En conjunto, las empresas representan más de 12 mil millones de dólares en compromisos de capital a finales de 2014.
Con oficinas en Moscú , la empresa ha recaudado más de 3.700 millones de dólares en cinco fondos de inversión . El nombre de la empresa vostok es la palabra rusa que significa "este". Además, la nave espacial Vostok fue la primera nave espacial tripulada, operada por el cosmonauta ruso Yuri Gagarin .
El fundador de la empresa, Michael Calvey, y cinco colegas fueron arrestados en febrero de 2019 por supuestamente defraudar al empresario ruso Artem Avetisyan, asociado de Putin y el FSB. Calvey sostuvo que los cargos eran infundados, respaldados por una investigación de la BBC, y dijo que la verdadera razón del arresto era que Calvey estaba demandando a Avetisyan en un caso separado en Londres y ganando, y Avetisyan usó sus conexiones con el FSB para arrestar a Calvey en Rusia. . Avetisyan podía ganar decenas de millones si Calvey era declarado culpable, y Calvey se enfrentaba a 10 años en la famosa Matrosskaya Tishina , donde Sergei Magnitsky murió bajo custodia. [5] Posteriormente, los accionistas celebraron un acuerdo de conciliación [6] y declararon públicamente que su disputa accionarial no estaba relacionada con la investigación criminal. [7] Después de firmar el acuerdo de conciliación, Baring Vostok devolvió 2,5 mil millones de rublos al Banco Vostochny. [8] En agosto de 2021, el tribunal declaró culpables a los altos directivos de Baring Vostok de malversación de fondos del Vostochny Bank y los condenó a penas suspendidas. [9]
Desde su creación, Baring Vostok ha invertido más de 2.400 millones de dólares en 67 empresas. [2]
Baring Vostok, fundada por Michael Calvey, es mejor conocido por su inversión inicial en el motor de búsqueda ruso Yandex , adquiriendo una participación del 35,7% en el negocio en 2000. [10] [11] En el momento de la oferta pública inicial de Yandex, se estima que Baring Vostok haber generado un valor de aproximadamente $4 mil millones de dólares, lo que representa un retorno de su inversión original de $5 millones de dólares superior a 800 veces. [12] [13] Entre otras inversiones de Baring Vostok se encuentran Volga Gas, [14] Borjomi Mineral Water , Ozon.ru, Burren Energy , CTC Media , Center of Financial Technologies, Enforta, ER-Telecom, 1C, Burren Energy, Novomet, Kaspi Bank, Orient Express Bank, Europlan, Novomet, Karo, Avito.ru, Tinkoff.ru, EMC y Golden Telecom , [10] Verticali y plataforma de marketing "Mindbox". [15]
Los orígenes de Baring Vostok Capital Partners se remontan a 1994 con la formación del Primer Fondo Regional NIS. [16] El fondo era una empresa conjunta entre Baring Asset Management y Sovlink, un banco comercial ruso-estadounidense. Los vínculos del Baring Bank con Rusia se remontan a varios siglos y Barings fue el principal banco internacional de los emperadores rusos.
El First NIS Regional Fund fue gestionado originalmente por un equipo de profesionales de la inversión de Barings y Sovlink, incluido el actual socio principal de Baring Vostok, Michael Calvey. Con 160 millones de dólares en compromisos de los inversores, el fondo finalmente devolvió 620 millones de dólares a los inversores durante la vida del fondo. En 1997, Baring Vostok Capital Partners se convirtió en una filial de BPEP International de Baring. Tras el colapso del Barings Bank, la propiedad de BPEP International pasó a manos del banco holandés ING Group .
En 2001, la empresa completó la recaudación de fondos para el Fondo de Capital Privado Baring Vostok. Con 205 millones de dólares en compromisos de inversores, Baring Vostok fue el primer fondo de capital privado extranjero recaudado tras la crisis financiera rusa de 1998 . [17]
En mayo de 2004, BPEP International completó una compra de la dirección del Grupo ING , lo que resultó en que los socios de Baring Vostok adquirieran la propiedad de su sociedad de gestión. Al mismo tiempo, las filiales de la empresa en Asia, India y América Latina completaron adquisiciones similares de sus respectivas empresas. Posteriormente, estas empresas continuaron su afiliación, aunque cada empresa retuvo la propiedad total de sus respectivos negocios. [18] Tras la compra de la sociedad gestora, en 2005, se creó el Baring Vostok Private Equity Fund III con un capital total comprometido de 413 millones de dólares. [19]
En febrero de 2007, la empresa completó la recaudación de fondos para su cuarto fondo de capital privado. Baring Vostok recaudó 1.100 millones de dólares en compromisos de inversores para su fondo principal Baring Vostok Private Equity Fund IV. Junto con un fondo paralelo, el Fondo Suplementario Baring Vostok Fund IV, que recaudó más de 300 millones de dólares de capital, el cuarto fondo de Baring Vostok era en ese momento el fondo de capital privado más grande de Europa del Este. [20]
En octubre de 2012, se levantó el fondo de capital privado Baring Vostok LP V con un capital comprometido total de 1.150 millones de dólares, que era, en ese momento, la mayor cantidad recaudada para una operación de este tipo en Rusia. [21]
El 2 de septiembre de 2019, el Tribunal Comercial Ruso de la Región de Amur , Rusia, ordenó la incautación del 41,6% del capital social del Vostochny Bank controlado por Baring Vostok. La incautación fue solicitada por Vostochny y, según el tribunal, era necesaria para impedir que Baring Vostok vendiera acciones de Vostochny antes de que se alcanzara una decisión judicial en un litigio en curso sobre supuesta malversación de fondos por parte de los ejecutivos de Baring Vostok. [22] [23]