Una corporación de responsabilidad ilimitada ( ULC , por sus siglas en inglés) dentro de la ley corporativa canadiense es una designación de corporación canadiense, en la que los accionistas son responsables hasta montos ilimitados por cualquier responsabilidad , acto o incumplimiento de la corporación. En comparación, en la mayoría de las corporaciones, los accionistas no suelen ser responsables debido a un modelo de responsabilidad limitada. Las ULC pueden ser utilizadas por corporaciones estadounidenses para la planificación fiscal , ya que las ULC se tratan como corporaciones para fines fiscales canadienses, pero como entidades de flujo continuo para fines fiscales estadounidenses.
Las sociedades de responsabilidad ilimitada han sido abolidas en la legislación corporativa canadiense en la mayoría de las jurisdicciones canadienses, pero todavía existen en tres provincias: Alberta , [1] Nueva Escocia , [2] y Columbia Británica . [3]
Las ULC han sido utilizadas comúnmente por empresas estadounidenses que invierten en Canadá sobre la base de inversiones en nuevas instalaciones o mediante adquisiciones corporativas de entidades o activos canadienses, especialmente si se espera que esos activos u operaciones canadienses generen pérdidas comerciales. Esto adquirió especial importancia después de la introducción en 1997 de las normas de clasificación de entidades en el Código de Rentas Internas de los Estados Unidos , que disponían que:
[(b)(8)(ii)(A)] Las siguientes entidades no serán tratadas como corporaciones según el párrafo (b)(8)(i) de esta sección: (1) Con respecto a Canadá, una Compañía de Responsabilidad Ilimitada de Nueva Escocia (o cualquier otra compañía o corporación cuyos propietarios tengan todos responsabilidad ilimitada de conformidad con la ley federal o provincial).... [4]
En esencia, la ULC puede actuar como una entidad “ transparente ” o “desconsiderada” a los efectos fiscales de los EE. UU., ya que las normas fiscales de ese país “transfieren” la ULC a sus accionistas. Por el contrario, la ULC se considera una corporación y está sujeta a impuestos a nivel corporativo a los efectos fiscales canadienses.
Nueva Escocia había sido la última de las jurisdicciones canadienses que permitió la constitución de este tipo de sociedades en ese momento. Desde entonces, Alberta permitió este tipo de formaciones en 2005, seguida por Columbia Británica en 2007, para aprovechar este nicho que ofrece la legislación fiscal estadounidense.
A partir del 1 de enero de 2010, el tratado fiscal entre Canadá y Estados Unidos —formalmente, la Convención Canadá-Estados Unidos con respecto a los impuestos sobre la renta y sobre el capital, firmada el 26 de septiembre de 1980 [5] —se modificó insertando un nuevo Artículo IV(7):
- 7. Se considerará que un importe de renta, beneficio o ganancia no se paga ni se obtiene por una persona residente de un Estado Contratante cuando:
- a) se considera, de conformidad con la legislación fiscal del otro Estado Contratante, que la persona ha obtenido el importe a través de una entidad que no es residente del Estado mencionado en primer lugar, pero debido a que la entidad no es tratada como fiscalmente transparente de conformidad con las leyes de ese Estado, el tratamiento del importe de conformidad con la legislación fiscal de ese Estado no es el mismo que el que recibiría si ese importe hubiera sido obtenido directamente por esa persona; o
- b) Se considera, de conformidad con la legislación fiscal del otro Estado Contratante, que la persona ha recibido el importe de una entidad que es residente de ese otro Estado, pero debido a que la entidad es tratada como fiscalmente transparente de conformidad con las leyes del Estado mencionado en primer lugar, el tratamiento del importe de conformidad con la legislación fiscal de ese Estado no es el mismo que el que recibiría si esa entidad no fuera tratada como fiscalmente transparente de conformidad con las leyes de ese Estado. [6]
Dado que, a los efectos fiscales de los EE. UU., se considera generalmente que una ULC es "fiscalmente transparente" en virtud de esta disposición, esto significará que los pagos (como intereses, regalías y dividendos) de una ULC canadiense a su matriz estadounidense estarán sujetos a una retención de impuestos del 25 % en virtud de la Parte XIII de la Ley del Impuesto sobre la Renta (Canadá). [7] Sin embargo, las directrices técnicas emitidas por la Agencia de Ingresos de Canadá han indicado que existen ciertas estrategias disponibles para mitigar el impacto de dichos cambios. [8]