La estimación estructural es una técnica para estimar parámetros "estructurales" profundos de modelos económicos teóricos . El término se hereda del modelo de ecuaciones simultáneas . La estimación estructural utiliza ampliamente las ecuaciones de la teoría económica y, en este sentido, se contrasta con la " estimación de forma reducida " y otras estimaciones no estructurales que estudian las relaciones estadísticas entre las variables observadas mientras utilizan la teoría económica muy ligeramente (principalmente para distinguir entre las variables exógenas y endógenas , [1] los llamados "modelos descriptivos"). La idea de combinar modelos estadísticos y económicos data de mediados del siglo XX y del trabajo de la Comisión Cowles . [2]
La diferencia entre un parámetro estructural y un parámetro de forma reducida se formalizó en el trabajo de la Cowles Foundation . [3] [ verificación fallida ] También se dice que un parámetro estructural es "invariante a las políticas", mientras que el valor del parámetro de forma reducida puede depender de parámetros determinados exógenamente por los responsables de las políticas públicas. La distinción entre estimación estructural y de forma reducida dentro de la "microeconometría" está relacionada con la crítica de Lucas a las predicciones de política macroeconómica de forma reducida.
Cuando la Comisión Cowles introdujo el término "forma reducida", se utilizó para definir un conjunto de ecuaciones donde las variables dependientes del "lado izquierdo" nunca aparecían en el lado derecho de las ecuaciones, a diferencia de las ecuaciones simultáneas , donde la variable dependiente de una ecuación puede aparecer como una entrada en otras fórmulas. [4]
La distinción original entre estructura y forma reducida era entre el sistema subyacente y la relación directa entre los observables implicados por el sistema.
Diferentes combinaciones de parámetros estructurales pueden implicar los mismos parámetros de forma reducida, por lo que la estimación estructural debe ir más allá de la relación directa entre variables. [3] [5]
Muchos economistas utilizan actualmente el término "forma reducida" para referirse a una estimación estadística sin referencia a un modelo económico específico. Por ejemplo, a menudo se denomina ecuación de forma reducida a una regresión, incluso cuando ningún modelo económico estándar la generaría como la relación de forma reducida entre variables.
Estas distinciones conflictivas entre estimación estructural y estimación en forma reducida surgieron de la creciente complejidad de la teoría económica desde la formalización de la estimación de ecuaciones simultáneas. Un modelo estructural a menudo implica la toma de decisiones secuencial en entornos de incertidumbre o estratégicos donde las creencias sobre las acciones de otros agentes importan. Los parámetros de tales modelos se estiman no con análisis de regresión sino con técnicas no lineales como el método generalizado de momentos , máxima verosimilitud e inferencia indirecta . La forma reducida de tales modelos puede dar como resultado una relación de regresión pero a menudo solo para casos especiales o triviales de los parámetros estructurales.