GQG Partners (GQG; abreviatura de Global Quality Growth) es una empresa de gestión de inversiones con sede en Fort Lauderdale, Florida . La empresa se centra en la gestión activa de carteras de renta variable . Actualmente cotiza en la Bolsa de Valores de Australia y es miembro constituyente del índice S&P/ASX 200 .
Fuera de Estados Unidos, la empresa tiene oficinas en Londres y Sídney.
GQG fue cofundada por Rajiv Jain y Tim Carver en marzo de 2016. Jain, que anteriormente era codirector ejecutivo y director de inversiones de Vontobel Asset Management, dejó su puesto para fundar GQG y contrató a Tim Carver como director ejecutivo debido a su experiencia en la dirección de empresas de inversión jóvenes. Esto le permitió a Jain centrarse en el aspecto de la inversión mientras que Carver podía centrarse en el aspecto empresarial. Ningún miembro del equipo de inversión de Vontobel se unió a Jain cuando se fue y se tuvo que formar un nuevo equipo de inversión en GQG. [2] [3] [4] [5]
En diciembre de 2016, GQG se asoció con Goldman Sachs para lanzar el Goldman Sachs GQG Partners International Opportunities Fund (fondo internacional) que invertiría en acciones a nivel mundial. [6] Es el fondo más grande de GQG, con 26 mil millones de dólares a marzo de 2023, y ha producido una rentabilidad anual del 10,8 % desde su creación. Dos de sus mayores participaciones son British American Tobacco y Philip Morris International . [3] [7]
A finales de 2017, GQG contaba con 10.000 millones de dólares en activos bajo gestión . Su rápido crecimiento en un corto período de tiempo se consideró inusual para un gestor de fondos. En ese momento, el 40% de los clientes de GQG eran antiguos clientes de Vontobel que se habían trasladado de Vontobel a GQG. [5]
El 28 de octubre de 2021, GQG completó su oferta pública inicial (OPI) en la Bolsa de Valores de Australia, recaudando 893 millones de dólares estadounidenses. Fue la OPI más grande de Australia durante 2021. Sin embargo, el precio de sus acciones se ha negociado por debajo de su precio de oferta desde entonces. [2] [3] [7] [8]
A partir de agosto de 2023, Jain posee poco menos del 70% de GQG, mientras que Carver posee el 5,6% [7]
En septiembre de 2024, la Comisión de Bolsa y Valores de Estados Unidos acusó a GQG Partners de obstaculizar la protección de los denunciantes mediante sus restrictivos acuerdos de confidencialidad que impedían a los empleados denunciar posibles infracciones. [9]
GQG invierte en acciones de crecimiento que pertenecen a industrias más tradicionales, como el petróleo, el tabaco y la banca. Algunas de sus apuestas en el mercado pueden considerarse como una estrategia de inversión contraria . [2] [3] [4] [5]
Durante la caída del mercado de valores de 2022 , GQG tuvo entradas de 8.000 millones de dólares y tres de sus cuatro fondos insignia superaron los índices de referencia. El cuarto fondo insignia se centró en los mercados emergentes y tuvo una pérdida del 21% ese año debido a que sus inversiones en Rusia se vieron afectadas por la invasión rusa de Ucrania . Jain se disculpó en una conferencia telefónica con inversores debido a las pérdidas sufridas. [3]
En marzo de 2023, GQG anunció que invertiría 1.900 millones de dólares en cuatro de las empresas que cotizan en bolsa del Grupo Adani . Esto se produjo en un momento en el que los precios de las acciones de las empresas que cotizan en bolsa del Grupo Adani cayeron abruptamente debido al informe publicado por Hindenburg Research en enero de ese año. En ese momento, el fondo de mercados emergentes de GQG tenía el 34% de sus inversiones en empresas indias. [4] En junio, GQG compró participaciones por valor de 1.000 millones de dólares en Adani Enterprises y Adani Green Energy . [10] En agosto, GQG realizó más inversiones comprando una participación del 8,1% en Adani Power por 1.100 millones de dólares mediante operaciones en bloque . [10]
A principios de 2023, los fondos de GQG se quedaron atrás del índice de referencia, ya que habían vendido sus inversiones en empresas de Internet de China el año pasado y no pudieron beneficiarse plenamente de la tendencia alcista cuando China se abrió a principios de año. El fondo internacional en ese momento solo ganó un 3,4% en comparación con el índice de referencia del 7,8%. [3] En agosto de ese año, GQG comenzó a agregar más posiciones de empresas chinas de juegos y entrega de alimentos a su fondo de mercados emergentes. [11]