Un préstamo sobre el título (también conocido como préstamo sobre el título del automóvil ) es un tipo de préstamo garantizado en el que los prestatarios pueden usar el título de su vehículo como garantía . [1] Los prestatarios que obtienen préstamos sobre el título deben permitir que un prestamista coloque un gravamen sobre el título de su automóvil y entregue temporalmente la copia impresa del título de su vehículo a cambio de un monto de préstamo. [2] Cuando se paga el préstamo, se elimina el gravamen y el título del automóvil se devuelve a su propietario. Si el prestatario incumple sus pagos, el prestamista está obligado a recuperar el vehículo y venderlo para pagar la deuda pendiente del prestatario.
Estos préstamos suelen ser a corto plazo y suelen tener tipos de interés más altos que otras fuentes de crédito. Los prestamistas no suelen comprobar el historial crediticio de los prestatarios para estos préstamos y solo tienen en cuenta el valor y el estado del vehículo que se utiliza para garantizarlo. A pesar de la naturaleza garantizada del préstamo, los prestamistas argumentan que los tipos de interés comparativamente altos que cobran son necesarios. Como prueba de ello, señalan el mayor riesgo de impago de un tipo de préstamo que utilizan casi exclusivamente los prestatarios que ya están atravesando dificultades financieras.
La mayoría de los préstamos sobre el título del vehículo se pueden obtener en 15 minutos o menos para montos de préstamo tan bajos como $100. La mayoría de las demás instituciones financieras no prestarán menos de $1,000 a alguien sin crédito, ya que consideran que no son rentables y son demasiado riesgosos. Además de verificar la garantía del prestatario, muchos prestamistas verifican que el prestatario esté empleado o tenga alguna fuente de ingresos regulares. Los prestamistas generalmente no consideran la calificación crediticia del prestatario .
Los préstamos sobre el título del vehículo surgieron por primera vez a principios de los años 90 y abrieron un nuevo mercado para personas con mal crédito y se han vuelto cada vez más populares, según estudios del Centro de Préstamos Responsables y la Federación de Consumidores de Estados Unidos . [3] Son primos de los préstamos sin garantía, como los préstamos de día de pago . Dado que los prestatarios utilizan los títulos de sus automóviles para garantizar los préstamos, existe el riesgo de que el prestatario pueda perder su vehículo por incumplir sus pagos debido a circunstancias personales o altas tasas de interés, que casi siempre tienen una TAE de tres dígitos, lo que a veces se denomina "pagos globales".
En muchos estados existe un préstamo alternativo sobre el título del vehículo, conocido como empeño del título del vehículo o empeño de automóvil. De manera similar a un préstamo tradicional sobre el título del vehículo, un empeño del título del vehículo utiliza tanto el título del vehículo como el vehículo físico (que generalmente está almacenado por el prestamista) para garantizar el préstamo, de manera muy similar a como funciona cualquier préstamo garantizado , y existen los mismos riesgos y factores involucrados para el prestatario, pero en la mayoría de los casos recibirá más dinero en efectivo en la transacción, ya que el prestamista tiene tanto el vehículo como el título en su posesión.
El prestatario buscará los servicios de un prestamista en línea o en una tienda. Para obtener el préstamo, el prestatario deberá tener ciertas formas de identificación, como una identificación válida emitida por el gobierno , como una licencia de conducir , comprobante de ingresos, algún tipo de correo para demostrar residencia, registro del automóvil , un título de propiedad del automóvil libre de gravámenes a su nombre, referencias y seguro del automóvil , aunque no todos los estados exigen que los prestamistas muestren un comprobante del seguro del automóvil.
El monto máximo del préstamo se determina según la garantía. Los prestamistas típicos ofrecen hasta la mitad del valor de reventa del vehículo, aunque algunos ofrecen cantidades superiores. La mayoría de los prestamistas utilizan Kelley Blue Book para determinar el valor de reventa de los vehículos. [4] El prestatario debe tener el título de propiedad del vehículo en regla; esto significa que el vehículo debe estar pagado en su totalidad sin gravámenes ni financiación vigente. La mayoría de los prestamistas también exigirán que el prestatario tenga un seguro completo para el vehículo.
Según el estado en el que se encuentre el prestamista, las tasas de interés pueden variar entre el 36 % y más del 100 %. Los cronogramas de pago varían, pero como mínimo, el prestatario debe pagar los intereses adeudados en cada fecha de vencimiento. Al final del plazo del préstamo, es posible que deba pagar el monto total pendiente en un solo pago. Si el prestatario no puede pagar el préstamo en ese momento, puede renovar el saldo y solicitar un nuevo préstamo sobre el título. La regulación gubernamental a menudo limita la cantidad total de veces que un prestatario puede renovar el préstamo, de modo que no permanezca endeudado de manera perpetua.
Si el prestatario no puede pagar el préstamo o se retrasa en sus pagos, el prestamista del préstamo sobre el título puede intentar tomar posesión del automóvil y venderlo para compensar lo que se debe. Por lo general, los prestamistas eligen esta opción como último recurso porque puede llevar meses recuperar el vehículo, y la recuperación, la subasta y los costos judiciales disminuyen la cantidad de dinero que pueden recuperar. [5] Durante este tiempo, el prestamista no está cobrando los pagos, pero el vehículo se está depreciando. La mayoría de los estados requieren que el prestamista del préstamo sobre el título retenga el vehículo durante 30 días para permitir que el prestatario lo recupere pagando el saldo. Por lo general, cualquier monto de la venta que exceda el saldo del préstamo existente se devuelve al moroso.
En la actualidad, Internet ha revolucionado la forma en que las empresas pueden llegar a su clientela, y muchas compañías de préstamos sobre el título del vehículo ofrecen solicitudes en línea para la aprobación previa o la aprobación de préstamos sobre el título del vehículo. Estas solicitudes requieren gran parte de la misma información y aún pueden requerir que el prestatario visite una tienda para retirar su dinero, generalmente en forma de cheque. Al completar estas solicitudes, pueden pedir cosas como el Número de Identificación del Vehículo (VIN) y/o números de póliza de seguro. [6]
La cantidad que se puede prestar a un prestatario depende del valor de su vehículo. Un prestamista normalmente buscará el valor de subasta del automóvil que se utiliza como garantía y ofrecerá un préstamo de entre el 30% y el 50% del valor del vehículo. [7] Esto deja a los prestamistas un colchón para obtener ganancias si alguna vez necesitan recuperar el vehículo y venderlo en una subasta, en caso de que el prestatario incumpla. [8]
Los préstamos sobre el título del vehículo no se ofrecen en todos los estados. Algunos estados los han declarado ilegales porque se consideran una disposición crediticia que reduce el bienestar social o préstamos abusivos. [9] Otros estados, como Montana , han comenzado a establecer regulaciones estrictas sobre los préstamos sobre el título del vehículo al no permitir que la tasa anual (APR) supere el 36 %, en comparación con el 400 % anterior. Sin embargo, Montana ha votado recientemente en contra de permitir los préstamos sobre el título del vehículo en el estado.
En 2008, New Hampshire aprobó una ley que limitaba la tasa anual de interés (APR) al 36 %. [10] Algunas empresas afirman que el monto promedio de sus préstamos oscila entre $300 y $500, y tuvieron que cerrar sus tiendas en ese estado, o sus negocios por completo, porque su negocio no podía sobrevivir con una APR baja para montos de préstamos bajos. Desde entonces, la ley ha sido revocada y ha surgido un nuevo crecimiento en la industria de préstamos sobre títulos, que permite a los prestamistas de préstamos sobre títulos cobrar un interés del 25 % al mes, o aproximadamente un APR del 300 %. [11]
Los estados siguen votando sobre la legislación que permite o prohíbe los préstamos sobre el título de propiedad. Algunos estados no tienen límite en la tasa anual de interés (APR) que pueden cobrar las compañías de préstamos sobre el título de propiedad, mientras que otros siguen tomando medidas enérgicas y presionando para lograr una regulación más estricta. A principios de 2012, Illinois votó recientemente para limitar la tasa anual de interés (APR) de los préstamos sobre el título de propiedad al 36%, junto con otras disposiciones que limitarían la industria de préstamos sobre el título de propiedad en el estado. La votación no fue aprobada, pero los votantes y políticos de Illinois y otros estados siguen firmes en sus convicciones de regular o prohibir los préstamos sobre el título de propiedad. [12]
En 2020, la Asamblea Estatal de California aprobó una ley que fijaba un límite a la tasa de interés para todos los préstamos de entre 2500 y 10 000 dólares, incluidos los préstamos sobre el título del vehículo. En 2020, la Asamblea Estatal de California estableció un límite del 30 % para todos los préstamos sobre el título del vehículo de menos de 2500 dólares. [13]
El crédito de pequeña cuantía (SDC, por sus siglas en inglés) se refiere a los servicios ofrecidos por las industrias de préstamos de día de pago y de títulos de propiedad. En 2012, el Centro para la Innovación en Servicios Financieros realizó un estudio . Según el estudio, los consumidores de SDC generalmente tienen un nivel educativo más bajo, tienen más hijos y residen en el sur , donde hay una mayor concentración de personas no bancarizadas o con acceso limitado a los servicios bancarios . Además, existe una amplia variedad de consumidores de SDC con distintos salarios: el 20 % de los consumidores de SDC tienen un ingreso familiar de entre $50 000 y $75 000. Sin embargo, el 45 % de los encuestados se clasificarían como "pobres". [14]
En un artículo de la BBC , un portavoz de una empresa que ofrece préstamos a corto plazo dice que la TAE no es un modelo válido para evaluar los costos asociados con los préstamos subprime a corto plazo y que los cargos son apropiados para la conveniencia de obtener rápidamente un préstamo a corto plazo. En cambio, el modelo TAE es mejor para evaluar los costos asociados con las opciones de préstamo a mediano o largo plazo. [15]
Los defensores de la industria justifican los altos tipos de interés de los préstamos sobre títulos de propiedad, afirmando que son necesarios para que las empresas prestamistas obtengan beneficios. Los prestatarios son considerados de "alto riesgo" y pueden incumplir sus deudas. Por lo tanto, los tipos de interés más altos son un medio para asegurar los beneficios incluso si el prestatario incurre en impago, y garantizan que la empresa obtenga una tasa de rendimiento positiva. [16]
Los críticos de los préstamos sobre el título del vehículo sostienen que el modelo de negocio busca y atrapa a individuos empobrecidos con tasas de interés ridículas por parte de prestamistas que no son completamente transparentes en cuanto a los pagos. Esta práctica genera confusión y, por lo tanto, algunos prestatarios no son conscientes de la situación en la que los coloca obtener un préstamo de bajo costo. Sin embargo, ya están atrapados en el préstamo y no tienen otra forma de escapar que pagar el préstamo o perder su vehículo.
Esta práctica se ha comparado con la usura , porque las tasas de interés son muy altas. [17]
Aunque los estados están poniendo restricciones estrictas sobre cuestiones como las tasas de interés que se pueden cobrar, regular las prácticas de las empresas que ofrecen préstamos a corto plazo, como préstamos de día de pago o préstamos sobre títulos, resulta una tarea difícil. La Oficina de Protección Financiera del Consumidor y la Comisión Federal de Comercio , ambas agencias reguladoras federales responsables de hacer cumplir la ley federal con las instituciones no bancarias, admiten que no tienen la autoridad para hacer cumplir la Ley de Préstamos Militares, que establece que los miembros militares y sus familias pueden pagar una APR no superior al 36%, al tiempo que prohíbe los préstamos a los miembros del servicio que estarían garantizados a través de sus cuentas bancarias, vehículos o cheques de pago. [18]
Algunos prestamistas pueden sortear las restricciones de la Ley de Préstamos Militares ofreciendo préstamos de crédito abierto en lugar de préstamos sobre el título del vehículo o préstamos de día de pago. Esto les permite seguir cobrando tasas de interés anuales (APR) de tres dígitos en sus préstamos. [19]
Algunos grupos, como la Texas Fair Lending Alliance, presentan los préstamos sobre el título del vehículo y los préstamos de día de pago como una forma de trampa , donde la contratación de uno de estos significa que los prestatarios se encontrarán endeudados cada vez más con menos posibilidades de salir de la deuda en comparación con no contratar el préstamo en absoluto, afirmando que el 75% de los préstamos de día de pago se contratan dentro de las dos semanas posteriores al préstamo anterior para llenar el vacío en las finanzas desde el momento en que se contrató el préstamo originalmente. En 2001, Texas aprobó una ley que limita las tasas de interés de los préstamos sobre el título del vehículo y los préstamos de día de pago. Sin embargo, los prestamistas están eludiendo las restricciones explotando lagunas legales que les permiten prestar para los mismos fines, con tasas de interés altas, disfrazados de corredores de préstamos o de una Organización de Servicios de Crédito (CSO). [20] [21]
El vicepresidente de política estatal del Centro para Préstamos Responsables de Durham, Carolina del Norte, sostiene que el modelo de préstamos sobre el título del vehículo se basa en préstamos que son imposibles de devolver. A continuación, cita un estudio de 2007 del Centro para Préstamos Responsables que muestra que el 20% de los prestatarios de préstamos sobre el título del vehículo en Chicago habían solicitado un préstamo para devolver un préstamo anterior al mismo prestamista. [22]
La evidencia de The Pew Charitable Trusts cita la necesidad de que los consumidores estén mejor informados. [23] El informe de Pew afirma que de los más de 2 millones de consumidores que obtienen préstamos sobre títulos, uno de cada nueve consumidores incumple sus préstamos, y señala que la recuperación afecta aproximadamente entre el 5 y el 9 por ciento de los prestatarios que incumplen.