El 1 de noviembre de 1988 se celebraron en Israel elecciones para la 12ª Knesset. La participación electoral fue del 79,7%. [1]
La siguiente tabla enumera las facciones parlamentarias representadas en la 11ª Knesset.
El 22 de diciembre de 1988, Yitzhak Shamir, del Likud , formó el vigésimo tercer gobierno , que incluía al Alineamiento, el Partido Religioso Nacional, Shas, Agudat Yisrael y Degel HaTorah en su coalición, con 25 ministros.
En 1990, Shimon Peres intentó formar una coalición liderada por el Alineamiento, en una maniobra que se conoció como " el truco sucio ", pero no logró obtener el apoyo suficiente. Finalmente, Shamir formó el 24º gobierno el 11 de junio de 1990, con una coalición que incluía al Likud, el Partido Religioso Nacional, Shas, Agudat Yisrael, Degel HaTorah, el Nuevo Partido Liberal, Tehiya, Tzomet, Moledet, Unidad para la Paz y la Inmigración y Geulat Yisrael. Tehiya, Tzomet y Moledet abandonaron la coalición a fines de 1991 y principios de 1992 en protesta por la participación de Shamir en la Conferencia de Madrid .
Durante el mandato de la Knesset se produjeron varias deserciones; cinco miembros del Likud se marcharon para formar el Partido para el Avance de la Idea Sionista. Tras el regreso de dos de ellos, el partido pasó a llamarse Nuevo Partido Liberal . Yitzhak Peretz abandonó el Shas y fundó Moria . Eliezer Mizrahi abandonó Agudat Yisrael y fundó Geulat Yisrael . Efraim Gur abandonó el Alineamiento para fundar Unidad para la Paz y la Inmigración , que más tarde se fusionó con el Likud.
La duodécima Knesset vio el ascenso de los partidos religiosos ultraortodoxos como una fuerza significativa en la política israelí y como un elemento crucial que podría determinar cuál de los dos grandes partidos seculares (Likud, Alineamiento) lograría formar el gobierno de coalición. Ratz, Mapam y Shinui se fusionaron en Meretz , mientras que los Panteras Negras se separaron de Hadash.